Estate Planning: Ikke bare sett det og glem det

Av Daniel J. Friedman

Lær mer om Daniel på vår side Spør en rådgiver

Jeg har nylig lunsj med en god venn som jobber for et forsikringsselskap. Vi snakket om hvordan du bruker forsikringsprodukter, spesielt livrenter, til å utsette skatten mange av oss møter på våre investeringer.

Selv om vi alle vet at skattemannen vil komme inn og ta litt mer av toppen, er det verre ting i livet enn å tjene penger og betale skatt. Jeg er likevel påminnet om den amerikanske juristens lærte hånds visdom: "Enhver kan så ordne sine saker at hans skatt skal være så lav som mulig; han er ikke bundet til å velge det mønsteret som best skal betale statskassen; Det er ikke engang en patriotisk plikt å øke ens skatt."

Dette fikk meg til å tenke på en annen venn som kunne ha brukt noen viktige skatteråd. Faren hans hadde en bo plan, en vilje, en levende vilje og en fullmakt. Selv om vennen min og hans familie hadde gjennomgått sin fars eiendomsdokumenter, ba de ikke ham om å gjøre noen endringer. Etter fars død oppdaget familiemedlemmer at de var ansvarlige for tusenvis av dollar i inntektsskatt.

Penger hadde blitt lagt inn i en livrente, men familien klarte ikke å sikre investeringen fra den verste skatteproblemen. Dette var en ganske stor savnet mulighet.

Formålet med eiendomsplanlegging er å tegne så mange usikkerheter som mulig i denne usikre verden, samt å maksimere og styre verdien av en eiendom ved å redusere skatter og andre utgifter.

Vi ser ofte eiendomsplaner skrevet av velmenende advokater som vurderer en persons omstendigheter og hvordan de vil ha sine eiendeler og eiendeler klarte og til slutt fordelt. Åpenbart ønsker alle som så mye som mulig å gå til arvinger og veldedige organisasjoner.

Som sønns finansrådgiver hadde jeg diskutert løsninger for fars fars livrente, mens faren hans fortsatt levde, som kunne ha redusert skattegevinsten med 90%. Vi snakker over $ 10 000 i skatter som ikke trenger å være betalt.

Hvis du ikke har en vilje, tillit eller et økonomisk planleggingsdokument på plass, må du få dem før det er for sent. Hvis du allerede har disse dokumentene, vurder dem hvis omstendighetene endres, og minst hvert femte år ellers.

Huske: Tempus fugit. Ikke forsink.

Bilde via iStock.