Hvordan IRS planlegger å spore ned hemmelige offshore-kontoer |

På et nylig rådsforsamling i Maine var republikansk presidentkandidat Mitt Romney tvunget til å forsvare de millioner han har i offshore bankkontoer.

"Tror du det er patriotisk av deg å stanse pengene dine på Caymanøyene?" en kvinne spurte. Romney forsikret publikum om at han ikke mottar noen skattefordeler på minst $ 8 millioner, men muligens opptil $ 32 millioner, stuvet bort i Karibia. Men Romney har fortsatt andre fordeler - som lavere administrasjonsgebyr og utenlandsk interesse.

Men disse fordelene kan ikke vare for alltid. Den føderale regjeringen utarbeider lovgivning som er ment å hindre amerikanerne i å oversette sine penger utenlands.

I 2010 vedtok skattemyndighetene og finansdepartementet lovgivning som heter FATCA, og disse reglene vil tvinge mange utenlandske banker å avsløre identitetene og kontoinformasjonen til amerikanske kunder med store offshore-kontoer som frem til nå har vært skjult i flere tiår. Noen deler av lovgivningen vil ikke tre i kraft i noen år, men i år må mange amerikanske utlendinger gi personlig informasjon om sine utenlandske kontoer til IRS.

Men la oss ta opp et øyeblikk og løfte sløret av de ofte skandaløst portretterte offshore-kontoene, enten du har en, vurderer å åpne en eller bare vil vite mer om dem.

Offshoreoversikt

En offshore-konto er i hovedsak en konto du åpner i et fremmed land, som en bankkonto eller en meglerkonto.

De tjener mange legitime formål. Men i filmene og i nyhetene er offshore-banker berømte fordi de hjelper folk å unngå skatt. Generelt er avtalen at utenlandske banker ikke har plikt til å rapportere rentebetalinger eller annen kontoinformasjon til andre skattemyndigheter.

Så hvis du er en amerikansk statsborger som bor i, sier Ohio, og du bestemmer deg for å åpne en sparekonto i en italiensk bank i Roma, at den italienske banken generelt ikke har noen forpliktelse til å fortelle IRS eller et annet lands skattemyndighet om hva kundene tjener eller hvem kundene selv er. Og så når disse kontoene betaler interesse, er det for eksempel ganske enkelt å anta at IRS ikke vil vite om det og dermed ikke vil beskatte det. Det kan i hovedsak bli en kilde til skattefri inntekt, og det er spesielt fristende om bankens renter eller kontoenes avkastning er høyere enn hva du kan få i USA.

Gjør ingen feil - banker oppgir begrudgingly informasjon til utenlandske rettshåndhevelse myndigheter hvis de må, men i noen land er bankhemmelighet lovene så tette (tenk Sveits) at det tar en rettsorden og mye lovlig krangling for å få noe informasjon om kunder.

Hvordan FATCA fungerer

Tilbake til FATCA. Du har kanskje ikke hørt om det, men banken din har det sikkert. Kongressen vedtok FATCA i 2010 for å drepe folk som bruker utenlandske bankkontoer for å unngå skatt. IRS har nettopp lansert hundrevis av sider med forslag til forskrifter om hvordan de skal implementere loven, og de fokuserer på det grunnleggende kravet at utenlandske finansinstitusjoner (inkludert banker, forsikringsselskaper, eiendomsbedrifter, hedgefond, fond og private equity-selskaper) må rapportere til IRS-informasjonen om finansregnskapet som holdes av amerikanske skattebetalere eller av utenlandske enheter der amerikanske skattebetalere har en betydelig eierandel.

# - ad_banner_2- # Så langt har fem land blitt enige om å spille sammen (Frankrike, Tyskland, Italia, Spania og Storbritannia), forutsatt at USA returnerer favør ved å rapportere informasjon om kontoer som holdes i amerikanske banker av franske, tyske, italienske, spanske eller britiske borgere. Spesielt er Mexico, Sveits, Kina og Canada ikke part i avtalen.

Bankene må gjennom 2014 kun gi identifiserende opplysninger (navn, adresse, skattebetalers identifikasjonsnummer og kontonummer) og kontosaldoen eller verdien av de amerikanske regnskapene. Begynn i 2016, men de vil bli pålagt å rapportere inntekter. Og innen 2017, vil full transaksjonsrapportering bli påkrevd. Å skape systemer for å følge disse nye reglene er et stort foretak for banker (som er selvfølgelig akkurat hva bankindustrien trenger akkurat nå, nei?).

Men her er kickeren: Hvis banken din ikke signerer avtalen, og det er i Frankrike, Tyskland, Italia, Spania eller Storbritannia, kan IRS bare vurdere en 30% skatt på inntektene du tjener på kontoen din uansett.

Bankene er ikke den eneste med nye skjemaer å fylle ut. Hvis du er amerikansk statsborger, og du har en utenlandsk konto i et av disse landene, må du rapportere kontoen (ikke bare inntekter, eiendeler) til IRS også på skjema 8938. For de fleste individuelle skattebetalere, dette betyr at de må begynne å sende inn skjema 8938 med denne kommende skattesesongen.

Det er imidlertid noen lettelse for personer med små kontoer. For eksempel, hvis kontoen din har mindre enn $ 50 000 i den, er den utelatt fra FATCA-rapporteringsreglene. Og hvis kontoen er verdt mer enn $ 1.000.000, kan IRS nå kunne manuelt gjennomgå papirdokumenter knyttet til kontoen din. (Disse eksklusjonene er alle doble for giftige skattebetalere, og de er også forskjellige for selskaper og amerikanske skattebetalere som bor i utlandet.)

IRS kan til og med stille spørsmål til den utenlandske bankens relasjonsforvalter for å bekrefte at han eller hun ikke har noen kunnskap at du er en "amerikansk person". De typiske bank-, megler- og pengemarkedsregnskapene er inkludert, men enkelte gjelds- og aksjerelaterte verdipapirer utstedt av banker og meglerfirmaer vil bli ekskludert.

Noen interessante poeng, skjønt: Hvis du ikke trenger å sende inn en inntektsskatt for skatteåret trenger du ikke å sende inn et skjema 8938, selv om verdien av dine utenlandske eiendeler overstiger rapporteringstærskelen. Du trenger heller ikke å rapportere kontoer i utenlandske grener av amerikanske institusjoner (for eksempel en bank av amerikansk filial i Roma) eller amerikanske filialer av utenlandske institusjoner (for eksempel en konto på New York-grenen av Societe Generale).

Investeringssvaret: Hovedformålet med FATCA er å oppdage og avskrekke skatteunddragelse, og statskassen forventer at det vil bidra til å samle inn 8 milliarder kroner i nye skatter over 10 år. Men loven kan få utilsiktede konsekvenser. Noen med dobbelt statsborgerskap kan bli tvunget til å betale skatt i USA, selv om de bor, jobber og allerede betaler skatt i deres "hjem" -land.

Bankene må også samarbeide selv om de ikke driver forretninger i USA. Mange kritikere hevder at FATCA i dette lyset kunne slå bankene til utvidelser av IRS, og tvinger bankene til å betale for kostnadene ved å undersøke skatteunddragelse. Personvern bekymringer har også blitt et problem fordi IRS sier at det må se kontosaldoer og kontoaktivitet i stedet for bare kontoinnehaverens navn, adresse, skattebetalers identifikasjonsnummer og innbetalt inntekt.

Det er for tidlig å vite hvor vellykket FATCA vil være for statskassen, og hvor plagsom for banker og kontoinnehavere. Men for nå, hvis du har en offshore-konto, bør du være forberedt på å overholde disse nye forskriftene.