Småbedriftseiere: Vurder nøye finansieringsalternativer

Av Dmitriy Fomichenko

Lær mer om Dmitriy på Investmentmatomes Ask a Advisor

Ingen sa at det var lett å starte en bedrift og øke det til et bærekraftig nivå.

Til tross for nøkkelrolle småbedrifter spiller i jobbsøking og økonomi, har kreditt tilgjengelig for småbedriftseiere fra de store bankene gått ned de siste årene. Samtidig har nye utlånsmuligheter blitt tilgjengelig for små bedrifter. Men bedriftseiere må være forsiktige når de vurderer mulighetene for småbedriftsfinansiering.

Stor bankutlån

Stram regulering siden finanskrisen har redusert småbedriftsutlån blant store banker. Den økonomiske nedgangen i 2008 førte til en rekke utlånsreformer og strengere utlånsforskrifter, noe som reduserte kreditt tilgjengelig for mindre bedrifter. Ifølge Wall Street Journal utlånte landets 10 største banker 44,7 milliarder dollar til småbedriftseiere i 2014, sammenlignet med 72,5 milliarder dollar i 2006.

Kostnadene og risikoene knyttet til småbedriftsutlån informerer også store bankers tilbøyelighet til å utvide kreditt. Sammenlignet med sine større kolleger, holder mindre bedrifter større kredittrisiko, og tvinger store banker til å begrense utlån. I mellomtiden, for banken, er kostnaden ved å tegne et lån på $ 50.000 eller $ 100.000 det samme som for en $ 1 million lån, noe som får det til å fokusere på sistnevnte. Ifølge den amerikanske småbedriftsadministrasjonen ligger gjennomsnittlig størrelse på småbedriftslån på SBA på rundt $ 371 000, et mye mindre fristende mål for større banker.

Mest vanlige kredittkilder

Med begrenset kredittforsyning fra de store bankene er små bedrifter avhengige av en rekke andre kredittkilder, blant annet:

Fellesskap banker

Fellesskap banker er en av de viktigste kildene til kreditt. Samfunnsbankene krymper imidlertid raskt, med minst 50% nedgang i antall fellesskapsbanker de siste to tiårene, ifølge en studie fra University of New Orleans. En rapport fra Harvard fremhever tilbakegangen i fellesskapsbankens markedsandel av kommersielle eiendeler i kjølvannet av Dodd-Frank Act og lignende regler.

Bedriftskort

Mange små bedrifter bruker forretningskredittkort for deres arbeidskapitalbehov. Kortene gir enkel tilgang til midler gjennom en revolverende linje av kreditt. Bedriftskredittkortene kan variere fra rundt 13% til 30%.

Personlige besparelser

Noen småbedriftseiere er også avhengige av egne sparing og pensjonsmidler for virksomhetsfinansiering. Noen pensjonsordninger, for eksempel 401 (k) s eller Solo 401 (k) s, tillater deltakerlån som kan brukes til ethvert formål. IRS tillater deltakerne å låne opp til $ 50 000 eller 50% av kontosaldoen. Selvfølgelig kan finansiering av egen oppstart med pensjonsoppsparing være risikabelt, så det er viktig å nøye vurdere lånevilkårene og ulemperpotensialet.

Alternative finansieringsmuligheter

En rekke alternative finansieringsløsninger som online utlånsoppstart gjør også veien til utlånslandskapet. Noen av de store navnene på markedet for små bedrifter og utlånsrenter inkluderer OnDeck, Kabbage, CAN Capital, Biz2Credit og Fundera. Ifølge selskapene har OnDeck gitt finansiering på over 3 milliarder dollar og Kabbage godt over 1 milliard dollar.

Små bedrifter ser etter online långivere på grunn av viktige faktorer som:

• Rask lån behandling: Noen av disse tilbyderne tilbyr raske avbruddstider på utlånsbehandling. Ifølge OnDecks nettsted kan selskapet behandle og levere midler innen 24 timer gjennom automatisert clearinghus eller overføringer, avhengig av omstendighetene.
• Kostnadseffektiv utlån: I motsetning til store banker er mange nyere långivere avhengige av algoritmer som analyserer en rekke faktorer, fra sanntids kontantstrøm til online kundeanmeldelser og andre tradisjonelle utlånsparametere. På den annen side vurderer tradisjonelle banker grundig bakgrunnskontroll, flere års avkastning og andre faktorer som kan gjøre låneprosessen relativt dyrere.

Selv om disse online långivere behandler lån raskt, kan de ha høye APR som ikke alltid er klart annonsert. Noen bransjeeksperter har sammenlignet lån fra online långivere med subprime boliglån, med tanke på deres høye operasjonelle ustabilitet og mangel på lovlig tilsyn. Private kommersielle långivere er ikke underlagt føderale bankforskrifter som hindrer dem i å belaste urimelig høye renter.

Hvis du vurderer et lån fra en alternativ utlåner, må du sørge for at du forstår betingelsene for lånet ditt før du logger på.

Nonprofit microfinance långivere

En av de beste løsningene som er tilgjengelige i den nåværende mikroindustrien, kan være nonprofit mikrofinanslån långivere, som tilbyr mindre lån og relativt lave APR. Accion, Opportunity Fund og Kiva Zip er blant de mest populære ideelle microfinance långivere i markedet. Opportunity Fund, for eksempel, tilbyr småbedrifter lån fra $ 2600 til $ 100.000 i april mellom 10,6% og 23%. Disse långivere pleier å tilby mer enn bare finansiering, arbeider mot å utdanne sine kunder også.

Hvor skal jeg starte

Hvis du er en småbedriftseier som leter etter et forretningslån, vil du kanskje starte søket med en nonprofit mikrofinanslåner. Med flere institusjoner og store banker som samarbeider med disse nye aktørene, kan bedriftseiere forvente å få flere valg i de kommende årene.

Men uansett hvilket alternativ for småbedriftsfinansiering du velger, er det viktig å nøye vurdere potensielle alternative utlåns tilbud.

Dmitriy Fomichenko er president og grunnlegger av Sense Financial, en leverandør av selvregistrerte pensjonsregnskap.

Denne artikkelen vises også på Nasdaq.

Bilde via iStock.