Millennials, ikke fortvil om pensjon

De mest studerte artene i dag - etter Donald Trump-supportere - må være årtusen. (Tredje på denne listen: tusenårige Trump-supportere, sannsynligvis.)

Av særlig interesse er deres økonomiske stilling. Standard ta: Det er grumt. De er dårligere enn pensjonister og så begravet i studielånsgjeld, de ville selge et organ for å tørke det ut (du vet om det var lovlig).

Jeg må tenke meg at alle faktorer inn i hvorfor 80% av de amerikanske ansatte under 30 år sier at de forventer å være verre av ved pensjonering enn foreldrene sine, ifølge en nylig undersøkelse fra Willis Towers Watson, som delte aldersgruppen med Investmentmatome.

Jeg er ikke under 30 år, men jeg er tusenårig (vanligvis sett som de som er født mellom tidlig på 1980-tallet og slutten av 1990-tallet). Jeg føler meg stresset av denne raptde dekning, selv om jeg legger til det. Hva jeg ikke følelsen er at jeg blir verre av i pensjon enn foreldrene mine. Og jeg tror ikke du vil bli verre av, heller, andre årtusener - så hang på milten din for nå.

Vår største fordel er tid

Med mindre jeg på noen måte klarer å pensjonere tidlig - et Internett-berømt, men generelt utfordrende konsept - jobber jeg for ytterligere 35 år.

Dette er ikke matte, akkurat, men investerte penger + tid = magi. Du kan investere $ 100 i måneden fra og med 20 år og ende opp med betydelig mer penger enn noen som investerer $ 500 i måneden (og vesentlig mer samlet) fra og med 50 år.

Jeg begynte ikke å spare så ung som jeg burde ha. Jeg husker å ringe broren min fra gangen til min første jobb. Han er bankmann og, i hvert fall i mitt sinn, var en pengerekspert bare på grunn av å ha noen. Jeg ville vite om jeg trengte noe kalt en 401 (k). Han sa ja; Jeg ignorert ham.

Men etter et par år med å skrive om hvorfor andre burde spare, begynte jeg å gjøre det også. Og selv om jeg har hatt å kutte på poeng - skylden går til et søtt, men stadig dyrere barn - den tidlige starten vil bidra til å gjøre opp for de dypene.

Den andre fordelen er Roth IRA, som ikke ble introdusert til 1997, men bør - krysset over fingrene - være rundt for hele vår pensjonsalderende år. Den strekker tidens magi videre, ved å tillate år med investeringsvekst å være skattefri når utdelingene blir tatt i pensjon. Da jeg ikke hadde en 401 (k), var en Roth min eneste pensjonskonto. Noen ganger har jeg råd til å finansiere den med bare $ 25 eller $ 50 i måneden. Nå prøver jeg å bidra til det etter at jeg har sendt nok til min 401 (k) for å få alle matchende dollar tilgjengelig - en god strategi for de fleste.

Våre foreldre har også fordeler - og deres kan bli bedre

En ting som gir folk i eldre generasjoner et lag opp: Noen har pensjon, en arbeidsgiver-gitt garantert inntektsstrøm i pensjon, som du kan forestille deg, kan gjøre ting ganske kusete.

Millennials er svært lite sannsynlig å ha en av disse planene. Hva vi sannsynligvis vil har, til tross for populær tro og masse fryktmangling, sosial sikkerhet.

I Willis Towers Watson-undersøkelsen tror 81% av de yngre enn 30 at de skal pensjonere under et personnummer som er mye mindre sjenerøst enn det er nå.

Jeg tror det er vel, sannsynligvis sant. Sosial sikkerhet er ikke akkurat flush. Den siste rapporten forutsier at tillitskassen løper tørt i 2034. Men det prosjekterer også at programmet vil holde seg bundet med skatteinntekt, og betaler 75% av de planlagte ytelsene innen utgangen av 2089.

Er sosial sikkerhet en pensjonsplan? Nei. Men det er heller ikke for våre foreldre, selv om de vil og vil få full fordel. En redusert fordel er bedre enn ingen fordel, og det er en god sjanse for at programmet vil være der for å hjelpe strekke det du har lagret.

En større bakke, men tankegangen å klatre på den

På en måte er litt pessimisme om fremtiden en god ting. Når du tror du har en ulempe, kan du enten slutte eller jobbe hardere for å holde tritt. Forskningen tyder på tusenårene gjør sistnevnte.

Vi begynner å redde i en medianalder på 22 år, omtrent syv år tidligere enn våre foreldre gjorde. Vi bidrar med gjennomsnittlig 8% til 401 (k) s, i tråd med eldre generasjoner til tross for at vi har mye mer tid til pensjonering. (En femtedel av oss - ikke den femte som inkluderer meg - bidrar med 10% til 14%.) Millennials har faktisk postet den største forbedringen til besparelsesraten siden 2013, sammenlignet med andre generasjoner.

Det er ikke helt et pent bilde. Du har kanskje lagt merke til, som jeg gjorde, at mye av den forskningen fokuserer på tusenår arbeidere som sparer . Poll en haug med folk som sparer i en pensjonsordning, og du vil finne … de sparer i en pensjonsordning.

Det er ikke å diskutere tallene, men de reflekterer ikke hele vår generasjon, særlig de som ikke har en fast jobb, har ikke tilgang til en arbeidsgiveravtale, eller har for mye i studentlånsgjeld til å vurdere bruker en. Som alltid med undersøkelser, er noen av de som sliter mest, ikke representert. Bare omtrent halvparten av arbeidstakernes alder har en arbeidsgiverbasert pensjonsplan, og for de som er arbeidsløse, har bare en fjerdedel pensjonsbesparelser.

Hvis du er i den gruppen eller bare vil gjøre det bedre, er det noen ting som har hjulpet meg med å øke min spenning i løpet av årene: En er realistisk om hvor mye jeg trenger å spare (en pensjonskalkulator hjelper med det). En annen gjør gradvise endringer, for eksempel å øke min 401 (k) bidrag med 1% i året eller min IRA bidrag med $ 20 i måneden. Og selvfølgelig er den optimale tiden å spare mer, når du har ekstra penger, noe som tydeligvis er tydelig, men få av oss gjør det. Hvis jeg får en høyning, eller betaler et bil- eller studielån, vil jeg legge minst noen av de nylig frigjorte pengene mot fremtiden min.

" Les mer: Velg riktig pensjonsplan for deg

Arielle O'Shea er en stabskribent på Investmentmatome, et personlig finansnettsted. E-post: [email protected]. Twitter: @arioshea.

Denne artikkelen ble skrevet av Investmentmatome og ble opprinnelig publisert av Forbes.