Bære en kredittkortbalanse for første gang

Hvis du alltid har betalt kredittkortbalansen i sin helhet hver måned, kan det være forferdelig å finne deg selv en balanse for første gang. Balansen kan være et resultat av å ha litt mer moro enn kontantstrømmen kan ta imot, eller det kan være en konsekvens av noe alvorlig, for eksempel et tap av jobben eller en medisinsk nødsituasjon. Uansett er det et tegn på at du kanskje må revurdere bruken av kredittkort, og tenk på hvordan du håndterer den nye balansen på en ansvarlig måte.

Slik håndterer du gjelden og forbereder deg til neste økonomiske utfordring.

Undersøk årsaken til gjelden

Før du ser fremtiden, er det nyttig å se på hvordan du kom hit. Hvis kredittkortets gjeld var et resultat av en engangsavtale, bør du vurdere hva du kan gjøre for å være mer forberedt neste gang. Hvis du har et beredskapsfond, er det mindre sannsynlig at du trenger å lene deg på kredittkort når katastrofe rammer.

Men hvis kredittkortbalansene dine har vokst jevnt, til et punkt der du ikke kan dekke dem med disponibel inntekt, er det sannsynligvis resultatet av overforbruk. Dine utgifter kan ganske enkelt vokse raskere enn inntektene dine, eller kanskje du har utviklet noen nye vaner som har presset livsstilen din over linjen til å være uholdbar. Prøv å spore utgiftene dine i noen måneder. Du kan være i stand til å frigjøre penger ved å kutte på måltider på måltider, slå termostaten ned (eller opp, avhengig av sesong) med noen få grader eller velge mer beskjedne underholdningsalternativer.

En enda større kilde til besparelser kan være gjentatte utgifter, sier Sean McQuay, Investmentmatomes bosatt kredittkortekspert. "Trenger du fortsatt kabel?" Sier han. "Bruker du gym medlemskap? Kan du selge ekstra bil du aldri bruker? Kan du redusere? Fordi disse utgiftene er tilbakevendte, vil eventuelle kostnadsbesparelser bli sammensatt over tid."

Du trenger ikke å redusere dine faste utgifter eller slutte å bruke penger på morsomme ting for alltid. Midlertidig å bruke mindre vil gi deg mer penger til å eliminere kredittkortgjelden din, og vil kjøpe deg litt tid til å tenke på hvordan du kan unngå å komme inn i gjeld i fremtiden.

" MER:Slik betaler du gjeld

Strategier for betaling av kredittkortgjeld

Vi har snakket om å redusere kostnadene dine, men det er noen strategier for å håndtere gjelden selv som kan hjelpe deg med å betale det raskere.

Kredittkort har ofte svært høye renter. Når du betaler saldoen din i sin helhet hver måned, betaler du aldri noen interesse. Når du begynner å bære en balanse, endres det. Renter begynner å tilflyte, og en del av betalingen vil gå mot å betale av renten, i stedet for å betale ned gjelden. Hvis du bare foretar minimumsbetalingen, kan det hende at betalingen din selv er av interesse, noe som ikke reduserer gjelden din i det hele tatt.

Hvis du har god kreditt, kan du ofte få en pause fra å betale renter ved å søke om et balanseoverføringskort. Disse kredittkortene gir deg en 0% årlig prosentsats for en angitt tidsperiode - ofte et år eller lenger.

Høres drømmende, ikke sant? Fangsten er at de fleste av disse kortene (men ikke alle av dem) krever en balanseoverføringsavgift på 3% til 5% av beløpet du overfører. De kan fortsatt være en god avtale, men du må beregne hvor mye du vil spare i interesse og sørg for at det er verdt det.

" MER:Investmentmatomes beste balanseoverføringskort

McQuay har brukt et godt triks for å sikre at han betaler en balanse før 0% APR-perioden avsluttes. Han beregner hvor mye han skylder, og deler den med antall måneder før 0% -perioden avsluttes. Deretter planlegger han automatisk månedlige utbetalinger for å komme ut av sjekklisten sin, timing ting slik at balansen vil bli fullstendig betalt før innledende APR-perioden er over.

Selvfølgelig virker dette bare hvis balansen din er liten nok til å bli betalt innen den tildelte tiden. Men hvis saldoen ikke er gigantisk, kan automatiserende betalinger hjelpe deg med å tørke det ut.

Neste skritt

"En av mine favoritt ting om kredittkort er den økonomiske friheten de gir, inkludert evnen til å bære gjeld på et kort når det trengs, sier McQuay. Og kredittkort kan hjelpe deg ut av noen stramme steder.

Til tross for denne fleksibiliteten er det en dårlig ide å bli vant til å bære betydelige saldoer på kredittkort. Å holde en balanse kan redusere kredittpoengene dine, og du kan ikke få 0% balanseoverføringstilbud for alltid.

Så det er best å eliminere balansen din og komme tilbake til en fullstendig livsstil så snart du kan.

Virginia C. McGuire er en stabskribent på Investmentmatome , et personlig finansnettsted. e-post: Virginia @ investmentmatome.com . Twitter: @vcmcguire .