Ditt fond avkastning er ikke like godt som annonsert - Her er hvorfor |

Har alltid lyst til å returnere du får på investeringene dine er ikke det samme som markedet gjør - eller selv hva ditt eget fond sier at avkastningen var?

Vel, det er du sannsynligvis ikke tenker på ting.

Faktisk er du aren Jeg er den eneste som opplever denne varianten - det skjer nesten alle!

Bare om dagen, gjennomgikk jeg mine investeringer og fant en fond med en avkastning på 12,86% for året før, og fondets rapporterte avkastningen var 13,38%.

Er jeg opprørt? Nei!

Skal vi ringe i regulatorene? Det er ikke behov for det.

Variansen er lett forklart og er en naturlig del av investeringen med jevne mellomrom.

Hvorfor skjer dette og hva trenger du å gjøre med denne informasjonen?

La meg forklare …

Hvorfor Investeringsavkastningen er annerledes

Når et fond rapporterer om resultatene sine for året, starter det med en engangsbeløp på dag 1, factoring i distribusjoner og eventuelle prisendringer for å få årets avkastning.

Her er Formelen:

[Ny pris - Innkjøpspris + Utbytte) / Gammel pris] X 100

Og slik kan det virke:

• Kjøpesummen 1. januar for en fondandel er $ 10.
• De utbetaler $ 1 i utbytte i løpet av året.
• Den 31. desember er den nye prisen $ 12.
• Den totale avkastningen for det året er 30% - [($ 12 - $ 10 + 1) / $ 10] X 100.

Men det er egentlig ikke hvordan ting går i den virkelige verden. De fleste kjøper ikke en investering på den første dagen av året, og la den stå alene gjennom året. I stedet kan du legge til penger noen få uker via en 401 (k) - eller du kan savne utbytteutbetaling fordi du investerte for sent på året. Dette er bare noen av grunnene til at avkastningen din vil være forskjellig fra fondets fond.

Her er et mer realistisk eksempel:

• Du investerte i fondet 21. januar til kjøpesummen på $ 11.
• Du har savnet utbyttedato (datoen da du måtte eie aksjene for å samle utbytte) slik at du ikke fikk utbytte.
• Prisen ved årets slutt var fortsatt $ 12 per aksje.
• Din totale avkastning er 9% - [($ 12 - $ 11 + $ 0) / $ 11 X 100.

Her er de viktigste årsakene til at avkastningen din vil avvike fra fondets rapporterte resultater.

• Tidspunktet for din investering: Kanskje du følelsesmessig solgte lagerbeholdningen din på lavt nivå eller kjøpt på det høye. Kanskje du investerte i en vanlig tidsramme, for eksempel med en 401 (k), i stedet for å gjøre det i en engangsbeløp på den første dagen av året. Men du gjør det, det er lett å gå glipp av de beste og verste dagene av fondets resultater selv om en dag.
• Tidspunktet for fordelingen: Når et fond utbetaler utbytte eller gevinster, gjør det basert på eiere av fondet på en bestemt dato. Kort sagt, hvis du ikke er i fondet til rett tid, vil du ikke få den utbetalingen. Dette reduserer avkastningen.
• Belastnings- eller salgsgebyrer: Disse blir vanligvis ikke tatt i betraktning når midler beregner avkastningen. De har imidlertid innvirkning på avkastningen fordi de umiddelbart reduserer verdien av investeringen.

Slik bruker du returneringen til å administrere porteføljen din

Nå, hva skal du gjøre med denne informasjonen? Når jeg vurderer porteføljen min, bruker jeg min faktiske avkastning og ikke fondets rapporterte avkastning for å gjøre sammenligninger med den aktuelle indeksen.

Følg disse trinnene for din egen portefølje:

1. Bestem retur: Hvordan sporer du Investeringene dine bestemmer hvordan du finner ut dette nummeret. Jeg bruker Quicken, som gir meg med innebygde gjennomsnittlige årlige avkastningsrapporter. Men i det siste har jeg også brukt Excel og dets XIRR-funksjon. Se på sporingsverktøyet ditt og se om en rapporteringsfunksjon er tilgjengelig. Hvis ikke, åpne opp Excel og bruk XIRR-funksjonen med transaksjonene fra kontoen din.
2. Bestem hva du skal sammenligne med: For eksempel, med et småkapitalfond, kan du bestemme deg for å bruke Russell 1000.
3. Kontroller at det er en epler-til-epler-sammenligning: Sammenlign nå indeksen og din retur, og sørg for at du sammenligner samme returberegning. (De fleste midler bruker gjennomsnittlig årlig avkastning, men du vil ønske å lese utskrift for å bekrefte dette). Hvis din retur er høyere - gratulerer! Hvis det er på nivå eller under indeksen, er det på tide å grave dypere inn i tallene og fondet for å avgjøre om det fortsatt er riktig investering for deg.

Investeringssvaret: Ikke bare ta Fondets rapporterte avkastning som egen avkastning. I stedet tar deg tid til å kjøre returnumrene dine. Dette hjelper deg med å gjøre utdannede beslutninger om porteføljen og ytelsen.