85% av investorene forstår ikke grunnlaget for deres rådgivere

Av Todd Moerman

Lær mer om Todd på Investmentmatomes Ask a Advisor

Er din rådgivers første forpliktelse til deg (klienten) eller til rådgiverens firma og seg selv? Dette skillet er grunnlaget for ditt forhold til din rådgiver og bør være den første avgjørelsen du tar med pengene dine. Rådgivere er offisielt registrert i sin praksis som å gi enten:

1) "Fidusiær standard for omsorg";

2) "Egnethetsstandard for omsorg";

3) Både fidusiære og egnethetsstandarder for omsorg.

Ifølge J.D. Power and Associates, forstår 85% av investorene ikke forskjellen mellom egnethet og fidusiær standard. Dette er en kostbar feil.

Dette er akkurat hva Wall Street ønsker! De vil uklare linjene mellom sanne fiduciaries og ikke-fiduciaries fordi ikke-fiduciaries kan gjøre betydelige flere penger av klienter … de kan samle provisjoner, salgsbelastninger, 12b-1 avgifter og andre avgifter. Se på annonser og markedsføring … ikke-fiduciaries prøver å lyde som en fiduciary. De annonsene sier, "stol på oss", "vi setter klienter først", "dedikert til deg" og "vi er på din side." La oss se på fakta og finne ut hvor gummi møter veien.

Egnethetsstandard:

• Detaljert i Maloney Act fra 1938 og regulert av FINRA.
• Ikke-fiduciaries trenger bare tilby investeringer og produkter som er "egnet" for kunder, men ikke nødvendigvis i deres beste interesse.
• Krever ikke at rådgiveren beskriver hvordan de kompenseres, hvis det er interessekonflikter eller skjulte kostnader involvert.
• Ikke-fiduciaries har lov til å gjøre selvbetjente anbefalinger så lenge de passer for investor.
• Ikke-fiduciaries er selgere som lever en levende salgsinvesteringer. Eventuelle råd de gir er bare tilfeldig for salg av investeringene. Meglere og forsikringsagenter faller inn i denne kategorien.

Fidusiær standard for omsorg:

• Detaljert i Investment Advisors Act av 1940 og regulert av SEC.
• Avgift kun registrert investeringsrådgiver (ingen provisjoner, ingen belastninger, klar gjennomsiktighet)
• Kreves ved lov til å handle i fidusiær kapasitet til enhver tid.
• Klientens interesser må alltid legges foran interessene til den enkelte rådgiver eller firma.
• Gjennomsiktig og fullstendig avsløring av hvordan kompensasjon betales.
• Må avsløre alle potensielle interessekonflikter.
• Få fiduciary ed skriftlig fra din rådgiver. Finn ut mer her.

Det er OK å stole på rådgiveren din, men bekreft at du har en fidusiær standard på omsorg på din side!

Mange rådgivere er gode mennesker, med edle intensjoner, og bryr seg om sine klienter. Imidlertid er de fleste i en forretningsmodelldesign som IKKE er nødvendig for å sette klienten først. Bekreft at du har en "fiduciary standard for omsorg" på din side.

Ikke godta at din rådgiver er "avgiftsbasert" (IKKE det samme som avgift). Ikke godtar dualt registrerte rådgivere (de med både fiduciary og non-fiduciary standarder for omsorg). Dobbel registrering betyr noen ganger at rådgiveren er forpliktet til å gjøre det som er best for kunden, noen ganger er han / hun ikke. Du fortjener en rådgiver som ved lov vil sette dine interesser først. Gjennomsiktighet. Du fortjener en avgift, kun 100% av tiden.

Merknad til rådgivere: Hvis du er en god frivillig rådgiver som virkelig setter klienter først, kan det være på tide å finne et firma som vil overholde fiduciærstandarden 100% av tiden for alle sine kunder. Mange av dere vil ha dette for kundene dine, så la ikke firmaet holde deg tilbake.

Vi foreslår at du får en gratis annen mening om din nåværende økonomiske strategi og investeringer. Kontakt oss for mer informasjon. Integrity Investment Advisors, LLC er en avgift-alene uavhengig Registrert Investment Advisory Firm. Vi har hovedkontor i Fort Collins, Colorado og serverer kunder på nasjonalt grunnlag. Hvis du kjenner noen som kan ha nytte av våre tjenester, vennligst kontakt oss. 2013 Pressemelding: Integrity Investment Advisors, LLC og administrerende partner Todd Moerman er glad for å ha nylig blitt med i en eksklusiv gruppe av formueforvaltere som tilbyr lavprisfondene til Dimensions Fund Advisors (DFA) til sine kunder. Finn ut hvorfor DFA kan være en bedre løsning enn Vanguard eller American Funds. Kontakt oss på [email protected] Twitter @ ToddMoerman