Hvor skjulte 401 (k) avgifter kan ødelegge pensjonen din

En nylig studie viste at gjennomsnittlig total kostnad for en pensjonsordning for små bedrifter gikk ned til 1,46% i løpet av det siste året, og at innen dette beløpet de investeringsrelaterte utgiftene, som vanligvis bæres av deltakere, gjennomsnittlig 1,37%. Denne spesielle studien definerte små planer som de med 50 deltakere eller $ 2.500.000 i eiendeler. Men hvis du eier eller jobber for en bedrift som har færre enn 50 deltakere eller mindre enn $ 2,5 millioner i pensjonsmidlene, er oddsene du betaler mye mer i 401k avgifter. Planer i denne demografiske defineres som "Äúmicro" -planer. Det er ikke uvanlig at de underliggende investeringene i disse planene har en kostnadsandel på mellom 1,50% og 2%. Dette har stor innvirkning på pensjonsbesparelser over tid som kan være vanskelig å dechiffrere.

Hvorfor er dette viktig for deg? Mens 1,0% kan høres ubetydelig, kan kostnadene for dine investeringer ha en svimlende innvirkning på pensjonsbesparelsene over tid. Ifølge Arbeidsdepartementet kan man bare betale 1 prosentpoeng mer i utgifter i løpet av 35 år, redusere en arbeidstakers pensjonssparing med nesten 28 prosent. For eksempel er Bob en deltaker i en plan som tilbys av arbeidsgiveren med en 401 k-balanse på $ 25 000 som tjener 7 prosent de neste 35 årene. Hvis Bob betalte 0,50% i avgifter, selv om han sluttet å skaffe seg nye bidrag, ville hans konto vokse til $ 227,000 ved pensjonering. Men hvis han betalte avgifter på totalt 1,5 prosent, ville besparelsene øke til bare 163 000 dollar, eller 28 prosent mindre.

En oppsiktsvekkende statistikk er at i en nylig undersøkelse av AARP tror nesten 70% av deltakerne i 401k planer de betaler Nei investeringsrelaterte utgifter eller at arbeidsgiveren absorberer disse avgiftene. Det er bare ikke slik. Heldigvis har det i løpet av det siste året blitt innført nye regler knyttet til avgiftsopplysning og avgiftsgennemsiktighet i 401k planer. Arbeidsgivere som sponser en 401k plan, er nå pålagt å gi opplysninger om utgiftene knyttet til de ulike investeringsalternativene som tilbys i planen og beløpene som trekkes fra deltakerkontoer for å dekke kostnadene ved å administrere planen (hvis noen). Dette er gitt i form av et dokument kalt 404 (a) (5). Hvis du er deltaker i en 401k plan, var første opplysning nødvendig for å bli gitt til deg i slutten av august 2012. Den skal være lett tilgjengelig for deg, enten på nettstedet du besøker til din 401k, eller ved ringer planleverandøren din.

Det er verdt å bruke litt tid på å gjennomgå dette dokumentet og ta tiltak dersom planen gir lavere kostnader for investering. I henhold til 2013-pensjonsforsikringsundersøkelsen rapporterer om lag halvparten (53 prosent) av innskuddsbaserte deltakere at de har lagt merke til denne informasjonen, men bare 14 prosent av dem som la merke til denne informasjonen (7 prosent av alle deltakerne) sier at de har endret seg deres investeringer som følge av utvidet informasjon om avgifter.

En gjennomgang av dine egne 401k avgifter og investeringsalternativer kan ha en annen bestemt effekt. Plan sponsorer er nå pålagt å sammenligne deres nåværende planer mot alternativer; for å være sikker på at alle avgifter er rimelige og forsiktige. De fleste arbeidsgivere har ikke kommet seg rundt for å fullføre dette kravet. En ulempe for dette er at ofte eier / eiere er den som har den høyeste balansen i planen. De er opptatt av å drive virksomheten og kan ikke legge merke til at deres egne pensjonsplanbesparelser blir shortchanged av kostbare investeringsalternativer. Å peke på funnene dine kan gi arbeidsgiveren et hode opp for å se om å se på andre alternativer kan være en forandring for hele firmaet og bidra til å bedre planlegge for trygg pensjonering for alle.

Denne artikkelen ble bidratt av Tom Zgainer av America's Best 401 (k) og reflekterer ikke nødvendigvis synspunkter eller meninger fra Investmentmatome.

Tom Zgainer har hjulpet over 2600 bedrifter å få en ny eller forbedret pensjonsordning de siste 12 årene. En ekspert på pensjonsplan strategisk design, Tom og hans firma har et enkelt oppdrag: Å redde pensjonsoppsparing av amerikanske fra planer med høye, urimelige og overdrevne avgifter. Du kan lære mer på www.americasbest401k.com eller på Twitter @ AB401k

Foto Kreditt: 401 (k) kalkulator av Shutterstock