Kortsiktige omsorgsforsikringspolitikker på økningen i nisjemarkedet

Hvis du er gammel nok til å huske roterende telefoner og svart-hvitt-TV, har du sikkert hørt om langsiktig omsorgsforsikring.

Den betaler for hjelp med rutinemessige aktiviteter, for eksempel å spise, bade eller kle seg hjemme, eller i hjemmeboende eller pleiehjem når du ikke kan ta vare på deg selv under sykdom eller uførhet. Medicare og andre helseforsikringer dekker medisinske utgifter, men ikke omsorgstjenester. Folk kjøper i gjennomsnitt langtidspleiedekning i 50- og 60-årene, ifølge US Department of Health and Human Services.

Men du har kanskje ikke hørt om kortsiktig omsorgsforsikring, som betaler for de samme tjenestene i en periode på mindre enn et år.

"Det er et oversett og voksende segment," sier Jesse Slome, direktør for det nasjonale rådgivende senter for kortvarig omsorgsinformasjon, en handelsgruppe.

Antall kortsiktige politikk som ble solgt i 2015 økte med nesten 20% sammenlignet med året før, ifølge rådgivningsgruppen. I mellomtiden har salget av langsiktig omsorgsforsikring hatt en nedgang på 20% i løpet av året i 2015, sier Slome, som også er direktør for American Association of Long Term Care Insurance Trade.

»SAMMENLIGN: Livsforsikring sitater

Problemet med langvarig omsorgsforsikring

Det har vært en ujevn tur for langsiktige omsorgsforsikringsselskaper de siste 15 årene. Kravene steg mer enn de projiserte, og utbetalingene deres var dyrere. Selskapene tjener også penger ved å investere premiene kundene betaler, men lave renter etter 2008-resesjonen har skadet bunnlinjen.

Mer enn 100 selskaper solgte langtidspleieforsikring i slutten av 1990-tallet, sammenlignet med omtrent et dusin i dag. Disse gjenværende selskapene tilbyr mindre generøse fordeler for priser som er høyere enn et tiår siden, og de er pickier om hvem som kan kvalifisere for ny dekning.

Kortsiktig vs langtidspleiedekning

Forsikring for kortvarig omsorg er billigere enn for langvarig omsorg fordi den gir dekning for mindre tid, fra tre måneder til 360 dager versus mer enn ett år for langsiktig omsorgsforsikring. Du velger dekningsmengden når du kjøper en policy. Gjennomsnittskostnaden for en kortsiktig omsorgspolicy som ble solgt i 2015 var $ 1.043 per år, ifølge kortvarig omsorgsgruppe.

Det er også lettere å kvalifisere seg for slike retningslinjer. Søknaden krever ikke en medisinsk eksamen, og noen selskaper spør bare en håndfull ja-eller-nei helsespørsmål, sier Slome. Og du kan søke i eldre aldre, legger han til. Avskjæringsalderen for å kjøpe kortvarig omsorg dekning er vanligvis 89, mens for de fleste langsiktige omsorgspolitikk er det 75.

Langsiktig politikk har en "elimineringsperiode", antall dager du betaler for omsorg på egen hånd til politikken begynner å betale. En typisk elimineringsperiode er 90 dager.

Kortsiktig pleieforsikring utbetaler vanligvis fordeler umiddelbart.

"Disse er rettet mot folk som ønsker noe dekning, men er hemmelig fra å kjøpe langsiktig omsorg forsikring på grunn av pris, helse eller alder," sier Slome.

Kortsiktige omsorgsforsikringsselskaper inkluderer Aetna Inc., Assurance Life Insurance Co, Bankers Fidelity Life Insurance Co., Bankers Life, Garantitillatelse Livsforsikring Co, Kemper Senior Solutions, Medico Insurance Co., Standard Life and Accident Insurance Co. United Security Assurance.

Handle nøye

Forbrukerforummer er opptatt av bekymringer for kortsiktig omsorgsforsikring fordi statlige regulatorer ikke holder produktet til samme standarder som langvarig omsorgsforsikring. Mindre regulering betyr færre garantert forbrukerbeskyttelse.

"I de fleste stater flyr de under radaren," sier Bonnie Burns, trening og politisk spesialist for California Health Advocates, et nonprofit for Medicare advocacy for California. "Noen stater [regulatorer] jeg snakket med visste ikke engang at politikkene ble solgt i sine stater."

Burns sier at forbrukerne bør planlegge for mer enn de tre til seks månedene som mange kortsiktige omsorgspolitikker dekker. Median oppholdet i assistert leve er 22 måneder, ifølge Centers for Disease Control and Prevention.

Slome er ikke enig. "Ingen produkt er alltid perfekt for alle, men litt dekning skal bli bedre enn ingen dekning," sier han.

Følg disse tipsene for å handle:

• Få tilbud fra ulike forsikringsselskaper.
• Les utskriftene i retningslinjene for å lære nøyaktig hva som er dekket.
• Bestem hva du kan betale i ut-av-pocket utgifter og mengden forsikringsdekning du trenger.

Du kan betale premier på politikken i mange år før du gjør krav, så ta deg tid til å forstå at du forstår hva du kjøper.

Barbara Marquand er en stabskribent på Investmentmatome, et personlig finansnettsted. E-post: [email protected]. Twitter: @barbaramarquand.

Denne artikkelen ble skrevet av Investmentmatome og ble opprinnelig publisert av Forbes.