6 måter å hjelpe barnebarnene til en stor økonomisk fremtid

Besteforeldre har ofte en bedre posisjon enn foreldrene for å hjelpe unge mennesker til å få en god start på deres økonomiske liv ved å gi dem penger og lære dem hvordan de skal klare det.

"De har tid. De har ressursene. De er ikke mor og pappa, "bemerker John Buerger, en finansiell planlegger i San Luis Obispo, California.

Når det er sagt, er det mange muligheter for besteforeldre som ønsker å hjelpe økonomisk, og noen er bedre enn andre. Her er seks biggies, sammen med deres fordeler og potensielle fallgruver.

Bidra til en 529 plan

Oppkalt etter en del av Internal Revenue-koden, har 529 planer blitt en av de mest populære måtene å spare på college siden kongressen opprettet dem i 1996. Det er to hovedtyper:

• Spareplaner, hvor du investerer midler på vegne av en mottaker. Inntektene blir ikke beskattet hvis de brukes til kvalifiserte utgifter som undervisning, gebyrer, bøker og rom og brett.
• Forhåndsbetalte undervisningsprogrammer, som låser i dagens undervisningsnivåer for offentlige høyskoler og universiteter. Du kan bruke provenyet til å betale for private eller utenlandsskoler, som ofte mottar et beløp som er lik gjennomsnittlig statsundervisning på tidspunktet for tilbaketrekning.

"De er spektakulære for besteforeldre fordi de kan etablere dem og forbli eieren," sier Steven Podnos, finansiell rådgiver i Merritt Island, Florida. Hvis barnebarnet ikke trenger pengene, eller besteforeldrene trenger det tilbake, kan de få det tilbake, betale skatt og en 10% straff på inntektene.

Gaveavgift gjelder vanligvis hvis du gir mer enn $ 14.000 i løpet av et år til en person, inkludert gjennom 529 planer, selv om IRS gir deg mulighet til å bidra opptil $ 70.000 til en 529-plan skattefri ved å behandle det som om du hadde satt inn pengene over fem år.

Betal for skolegang direkte

Besteforeldre kan også tilby å betale for privatskoler eller høyskoler, enten direkte eller gjennom foreldrene eller barna.

Å betale undervisning direkte har fordelen av ikke å være underlagt gaveskatt. Men utbetalingene kan føre til en reduksjon i finansiell støtte fra høgskolen. Hvis det er et problem, er det bedre å stille en sjekk til foreldrene rundt undervisningstiden, anbefaler Buerger.

Navn barnebarn som livsforsikringsmottakere

Hvis barnebarn er avhengig av deg økonomisk, trenger du sannsynligvis livsforsikring for å sikre at de er beskyttet dersom du dør.

»SAMMENLIGN: Vårt nettsted livsforsikring sammenligning verktøy

Velstående besteforeldre vil kanskje vurdere å kjøpe permanent livsforsikring som en måte å overføre penger til dem skattefrie. Du ønsker å sette opp en livsforsikrings tillit til inntektene, i stedet for å navngi barnebarnene dine som direkte mottakere, spesielt hvis de er mindreårige.

Bidra til pensjonsordninger

Så snart barnebarn får en sommerjobb, kan de begynne å sette inn penger på skattefordelte pensjonskonto, eller du kan bidra til dem.

Vurder å finansiere en IRA. Enda bedre, tilbud om å matche bidrag dine barnebarn gjør. Besteforeldre kan sette opp en forsørgerlig IRA som de kontrollerer på vegne av barnebarn.

Og gjør det til en Roth IRA. Med Roth-planer beskattes innledende bidrag, men investeringsavkastningen er ikke. Dette er spesielt fordelaktig for unge mennesker, som betaler lite eller ingen skatt nå, og har tiår med investeringsvekst foran dem.

Sett opp en tillit

Tillit er en vanlig måte for besteforeldre å gi rikdom til arvinger. En depotfører kontrollerer eiendelene til en alder av flertallet, som er 18, 21 eller 25, avhengig av tilstand og type overføring, selv om besteforeldre kan angi en eldre alder.

Disse eiendelene kan redusere hvor mye høyskolefinansiering som børnebarn kvalifiserer for, varsler Buerger. Et potensielt større problem er at arve mye penger ikke nødvendigvis er en god ting for en ung voksen.

"Jeg er opptatt av at folk gir enda beskjedne økonomiske ressurser uten evnen til å kontrollere dem," sier Buerger. "Jeg har sett betydelige økonomiske ressurser omgjort til et ulovlig stoff på baksiden av en veldig rask bil som ender opp rundt et tre."

Besteforeldre kan lindre noen av disse problemene ved å sette opp en tillit som begrenser tilgangen til spesifikke bruksområder, for eksempel å betale for høyskole, tilsvarende en del av en første lønn eller støtte en ny forelder som tar tid borte fra jobb, sier Podnos. "De får ikke store utdelinger til forvalteren føler at de er eldre og ansvarlige, og pengene kommer ikke til å ødelegge dem," sier han.

Etablere en økonomisk utfordring

Det mest spennende alternativet kan være å sette opp en økonomisk utfordring for barnebarnet ditt.

Buerger hadde for eksempel en klient der grunnebarnet utførte ulige jobber for naboer, som å klippe plener og rakeblader. Så bestilde bestefaren ham $ 500, med løftet om en annen $ 500 hvis gutten kunne komme tilbake om et år og vise hvordan han hadde brukt pengene til å vokse sin virksomhet.

Bestefaren hjalp da gutten tenker gjennom ulike alternativer, forteller Buerger. "Barnet var spent på det. Han ville sjekke inn igjen med bestefar og vise ham hva han gjorde, sier han.

En ting å ikke gjøre

Et alternativ økonomisk planleggere anbefaler mot er en gammel standby: spareobligasjoner.Gitt deres lave avkastning og skattepliktig status, har disse "nesten gått veien til dinosauren", sier Michael Sander, finansiell rådgiver i Tarrytown, New York.

Det er to nåværende serier av spareobligasjoner: EE-obligasjoner, som har en fast rente, og jeg obligasjoner, som kombinerer en fast rente med inflasjonsjustering. Renten på serie EE-obligasjoner utstedt mellom mai og oktober 2015 er 0,3%. Fast rente for serie I-obligasjoner utstedt i samme periode er 0%.

Uansett hvilke valg besteforeldre velger, bør de ikke bare vurdere hvordan de skal gi barnebarn, men også hvordan de skal lære dem å bruke penger på en forsvarlig måte.

Det er spesielt nødvendig i dagens verden på $ 5 lattes og ett-klikk-bestilling. "Nitti prosent av avgjørelsene du og jeg lager, spesielt økonomiske beslutninger, blir gjort ubevisst og følelsesmessig," sier Buerger.

Som Sander sier det: "Så mange ting er ute av vår kontroll, men de tingene som er i vår kontroll, sørger for at du sparer nok og lever en sunn livsstil.

"Jeg ser mine venner som bare er forbrukerne, og de har ikke noe nikkel til navnet sitt," fortsetter han. "De sier at de vil bekymre seg for det en dag, og de er nesten 40 år gamle."

Aubrey Cohen er en stabskribent på Investmentmatome, et personlig finansnettsted. e-post: [email protected] . Twitter: @aubreycohen .

Bilde via iStock.