Bestilling av kombinasjonsboksen: Livsforsikring og langvarig pleie

Hvordan kombinasjonspolitikk fungerer

Kombinasjon langtidspleie / livsforsikring betaler for langsiktig omsorg at vanlig helseforsikring eller Medicare ikke vil dekke. Og hvis du ikke maksimerer de langsiktige omsorgspensjonene, betaler forsikringsgiveren en fordel for din mottaker når du er død.

Koblet også koblede eller aktivbaserte retningslinjer, fungerer kombinasjonsprodukter på denne måten:

• Avhengig av retningslinjene betaler du en engangsbeløp eller noen få store årlige premier - vanligvis for mindre enn 10 år, ifølge LIMRA, en bransjeforsknings- og konsulentgruppe. Den gjennomsnittlige kostnaden for en enkelt premie kombinasjonspolicy er $ 75 000, ifølge den amerikanske sammenslutningen av langvarig pleieforsikring.
• Politikken gir en pott med penger for langsiktig omsorg som er lik flere ganger dine premieutbetalinger.
• Politikkens dødsfordel vil bli redusert - noe som betyr mindre penger for mottakeren din - i henhold til hvor mye av den langsiktige omsorgsfordelen du bruker. Noen politikker garanterer en liten andel av den totale dødsfordelen, for eksempel 10%, selv om du bruker alle pengene som er tildelt for langsiktig omsorg.
• Du må levere medisinske journaler og ta en medisinsk eksamen for å kvalifisere for noen kombinasjonspolitikker. Andre tilbyr "forenklet underwriting", noe som betyr at du kanskje trenger å svare på helsespørsmål over telefonen. Hvis du er sunn, betaler du mindre for dekning hvis du kjøper en policy som krever både eksamen og innlevering av medisinske journaler.

Kombinasjonspolitikkene er forskjellige, men her er et eksempel, en MoneyGuard-reserveringspolicy fra Lincoln Financial: En 60-årig kvinnelig nonsmoker betaler en premie på $ 100 000 for inntil $ 579 888 i langsiktig omsorg, eller nesten seks ganger premien. Langtidspleie fordeler kan utbetales i opptil seks år, opp til $ 8,054 per måned. Hvis hun aldri brukte politikken for langvarig omsorg, ville den betale en dødsfordel på $ 193 296 til hennes mottaker.

Salg av kombinasjon langtidspleie / livsforsikring har gått av i løpet av de siste årene. Nesten 100 000 ble solgt i 2014, en økning på 4% i løpet av 2013, ifølge LIMRA. Premie betalt for kombinasjonspolicyer som ble solgt i fjor, utgjorde om lag 12% av all individuell livsforsikring utstedt i 2014. Vanlige kjøpere er i 50- eller 60-årene.

Klagen til kombinasjonspolitikk

Bortsett fra det faktum at du får noe for din premie uansett hva de største fordelene med kombinasjonspolitikk er:

• Politikken kan være en god investering hvis du ellers ville ha brukt pengene eller holdt det i en lavavkastningskonto.
• Du vil ikke ha premieforhøyelser når du betaler med engangsbeløp, og en policy med et begrenset antall betalinger kan til og med garantere premiene vil forbli de samme. Noen eiere av tradisjonelle langsiktige omsorgsforsikringer har sett sine premier doblet de siste årene, da omsorgskostnadene har overgått forsikringsselskapers prognoser. Og med historisk lave renter har forsikringsselskapene ikke gjort nok investeringsinntekter av premier til å betale krav.
• Det er en pengene-tilbake-garanti med noen kombinasjonspolitikker. Forsikringsselskapet vil returnere premien din dersom du bestemmer deg for at du ikke vil ha politikken etter en viss tidsperiode, for eksempel fem år. Før da kan du få en prosentandel av premien tilbake.

Ulemper

En kombinasjon langtidspleie / livsforsikring er sannsynligvis ikke for deg hvis:

• Du trenger bare livsforsikring. I så fall bør du kjøpe en fast eller permanent livsforsikring. Term livet, utformet for å dekke årene som familien din avhenger av din inntekt, er tilstrekkelig for de fleste. Permanent livsforsikring dekker deg for hele livet ditt.
• Du vil ikke ha permanent livsforsikring. Hvis du bare trenger midlertidig dekning, handler du for livsforsikring, som er mye billigere.
• Du har ikke $ 75 000 (eller mer) som brenner hull i lommen. American Association for Long Term Care Insurance sier at kombinasjonspolitikk er best for folk som har "dårlige penger" sitter i CDer eller pengemarkedsregnskap.

Få råd før du bestemmer deg

Hvis du bestemmer deg for en kombinasjonspolicy, kan du sammenligne anførselstegn fra flere forsikringsselskaper, og sjekke forsikringsselskapernes økonomiske styrkeverdier før du kjøper. Det tar bare noen minutter å se dem opp på nettsteder for uavhengige ratingfirmaer, for eksempel A.M. Best, Fitch Ratings, Moody's Investor Services eller Standard & Poor's Ratings Services. (Du må kanskje registrere deg på noen nettsteder for å få tilgang til rangeringer, men registrering er gratis.) Vurderingsbyråene utsteder karakterer for forsikringsselskaper, og hvert byrå har sin egen skala.

Kombinasjonspolitikk er komplekse produkter, og deres kostnader og fordeler varierer. Før du kjøper, snakk med en finansiell rådgiver som forstår disse produktene, og kan sammenligne dem med frittstående langsiktige omsorgs- og livsforsikringsalternativer.

Barbara Marquand er en stabskribent på Investmentmatome , et personlig finansnettsted. e-post: [email protected] . Twitter: @barbaramarquand .