Livsforsikring hensyn til tusenårene

Å bli gift, kjøpe et hus og ha barn er alle gode grunner til å kjøpe livsforsikring. Men hvis andre økonomiske prioriteringer fortsetter å komme i veien, er det en økonomisk vurdering om du er et årtusen (uansett hvor mye du hater å bli kalt). Å få livsforsikring nå er sannsynligvis mye billigere og enklere enn du tror.

De fleste, men spesielt unge, overvurderer kostnaden for livsforsikring, en studie funnet, og en stor del av personer i 20 og 30-årene tror feilaktig at de ikke kan kvalifisere. Det er i henhold til 2017 Forsikringsbarometerstudien av Life Happens, et nonprofit støttet av forsikringsselskaper og meglerhus, og LIMRA, en global livsforsikringsforsknings- og konsulentgruppe.

Trenger du livsforsikring?

For å avgjøre om du trenger livsforsikring, spør du dette spørsmålet: "Ville noen være økonomisk dårligere hvis du døde i morgen?" Sier Rachel Podnos, en sertifisert finansiell planlegger med Wealth Care LLC i Washington, DC. Hvis noen avhenger av din inntekt eller ville være fast å betale din gjeld, så er svaret ja.

Å gifte seg, å ha barn og kjøpe et hjem er vanlige utløsere for å kjøpe livsforsikring.

Du kan også tenke på å få livsforsikring hvis du har private studielån. Mens føderale studielån slippes ut når låntakeren dør, varierer regler ved utlåner til private studielån. Foreldre som cosigned private lån ville være på kroken for gjelden hvis du dør og långiveren kreves betaling.

Hvis du er singel og ikke har økonomiske avhengige eller gjeld som vil belaste andre, så trenger du sannsynligvis ikke livsforsikring.

Du trenger ikke å være rik for å ha råd til det

Når respondentene i forsikringsundersøkelsen ble spurt hvor mye en $ 250.000 livsperiode for en sunn 30-årig ville koste hvert år, var medianestimatet $ 500, over tre ganger den faktiske kostnaden på $ 160. Millennials i studien i alderen 18 til 36, gjettet et enda høyere beløp: 44% pegged kostnaden på $ 1000 eller mer i året, sammenlignet med 29% av de eldre respondentene, sa forsikringsstudien.

"Mange mennesker ser ikke etter livsforsikring fordi de tror det er for dyrt," sier Marvin Feldman, president og administrerende direktør i Life Happens.

Millennials har en stor shopping fordel nå fordi prisene går opp med alderen, etter hvert som forventet levealder og sjansen for å utvikle helseproblemer øker.

»Sjekk ut livsforsikringspriser: Få sikt livsforsikring sitater

I mellomtiden fant forsikringsstudien at 42% av tusenårene tror at de ikke ville kvalifisere for dekning, sammenlignet med 24% av Generation X (alder 37-52), 20% av babyboomers (53-64 år) og 15% av eldre (65 år og eldre) som ikke trodde de kunne få forsikring. Men tusen år, den yngste gruppen, er mest sannsynlig å kvalifisere seg til de beste prisene.

Hvor mye og hva slags å kjøpe

Det er to hovedtyper av livsforsikring: term og permanent, for eksempel hele livet. Term livsforsikring dekker en viss periode, som 10, 20 eller 30 år. Permanent dekning varer hele livet ditt. Term livet er det minst kostbare og enkleste å forstå, og det er tilstrekkelig for de fleste familier.

Tanken er å kjøpe et begrep som varer til barna er voksen, huset er betalt og du er veletablert økonomisk. For å finne ut hvor mye du skal kjøpe, tenk på de økonomiske forsørgeres fremtidige behov.

"Det er ikke en one-size-passer-all analyse," sier Podnos.

Generelt er det en god ide å kjøpe nok forsikring til å betale av boliglån og andre gjeld, fondskursutdanning for barna og erstatte inntekt for nok år for å gi sikkerhet for familien. Industri eksperter anbefaler å kjøpe nok dekning for å erstatte syv år av inntektene dine.

" Lære mer: Les om forskjellene mellom hele livet og livsforsikring.

Hvor å kjøpe livsforsikring

Du kan ha livsforsikring gjennom arbeid. Men den gratis dekning som tilbys som en ansattstjeneste er nok ikke nok hvis du har en ektefelle eller barn. En annen ulempe: Dekningen avsluttes hvis du forlater arbeidsgiveren.

Du kan kanskje kjøpe ekstra dekning gjennom arbeidet. Søknadsprosessen er enkel, og denne typen ekstra dekning er vanligvis bærbar, så du beholder den hvis du bytter jobb.

Hvis du er sunn, kan du finne mindre dyre dekning på egenhånd - en måte er å starte med sitater på nettet og kjøpe gjennom en agent eller direkte fra et forsikringsselskap. Og med noen selskaper, trenger du kanskje ikke å ta en livsforsikring medisinsk eksamen.