Skal jeg skynde seg å refinansiere før Fed bestemmer seg for priser?

Federal Reserve besluttet å forlate kortsiktige renter uendret da møtet i april, men igjen åpnet muligheten for å heve renten i midten av juni. Nyhetene til Fed-avgjørelsene er alltid av interesse for huseiere og potensielle huseiere, fordi kortsiktige renter har en effekt (men ikke direkte) på de langsiktige rentene som boliglånsgjeldene krever.

Vi spurte finansrådgivere Mike Eklund og Ted Halpern på vårt nettsted. Spør et rådgivernettverk om hvor mye Fed satser skal veilede huseiere beslutninger om refinansiering.

Bør huseiere vente på å se hva Fed vil gjøre før de bestemmer seg for å refinansiere?

Mike Eklund: Federal Reserve kontrollerer ikke boliglånsrenten, så hvis den bestemmer seg for å øke eller redusere de føderale fondene, kan det eller ikke endre boliglånsrenten. Boliglån er mye mer korrelert med 10-årige statsobligasjoner, som ikke er kontrollert av Federal Reserve. De større spørsmålene er om refinansiering passer inn i dine langsiktige finansielle mål, og lavere priser kan hjelpe deg med å nå disse målene.

Ted Halpern: Nei. Refinans når du trenger, ikke basert på mindre rentejusteringer. Nåværende rate miljøet er så lavt at en åttende prosentpoeng eller så ikke kommer til å gjøre en stor forskjell i din månedlige boliglånsbetaling, kanskje $ 10 eller $ 20. Det er ikke fornuftig å basere din beslutning på det beløpet hvis en refinansiering kunne spare deg hundrevis av dollar i måneden.

Hva er fordelene eller ulempene ved å vente på å se hva Fed gjør?

Mike Eklund: Hvis du ikke gjør det og refinansiere prisene går opp, savnet du muligheten. Husk at boligrente i dag allerede har priset i markedsforventninger på om Fed vil heve renten. Derfor er det mindre viktig om de øker priser enn om deres handlinger er forskjellige fra forventningene. Aksjemarkedet og obligasjonsmarkedet liker ikke overraskelser.

Bør små endringer i renten påvirke huseiere beslutning?

Ted Halpern: Nei. Det er selvfølgelig bra å spare penger der du kan, men ikke på bekostning av en større mulighet. Forskjellen mellom et $ 300.000 lån på 4,0% og 4,125% er bare 21,71 dollar per måned, så små endringer som disse bør ikke være en viktig faktor.

Mike Eklund: Nei. Huseier bør vurdere prisen de betaler i dag i forhold til hvilken rente de ville få hvis de refinansierte. Hvis besparelsene er nok til å rettferdiggjøre tid og energi for å refinansiere, er det i din beste interesse å gå videre. Det er som det gamle ordtaket "En fugl i hånden er verdt to i bushen." Hvis du kan låse i god pris i dag, ikke bli grådig, se etter for mye og miste en mulighet.

Beregn dine boliglånsfinansieringssparing

Alt annet huseiere bør huske på refinansiering?

Mike Eklund: Jeg vil anbefale villaeiere se på en ingen kostnad / avgift refinansiering mot en der du må betale sluttkostnader. Ulempen er at boliglånsrenten er litt høyere for å kompensere uten kostnad / avgift, men fordelen er at hvis prisene går lavere, kan du refinansiere igjen til en lavere pris uten gebyr, og hvis prisene går høyere, har du en god rate og gjør ingenting. Hvis du tror at du kan selge huset ditt i løpet av det neste år eller to, er ingen kostnad / avgift tilnærming en fin måte å redusere hastigheten på, men du har fortsatt fleksibilitet til å selge når du er klar.

Ted Halpern: En boliglån megler liker jeg å si, "Ikke forveksle besparelser med lavere betaling." Dette betyr at din månedlige boliglånskostnad ikke er bunnlinjen. Det du burde være oppmerksom på er ditt break-even-punkt, med tanke på hvor lenge du planlegger å bo i hjemmet og hvor mye du vil betale på lånet den gangen. Det kan være mer fornuftig å ikke refinansiere hvis du ikke planlegger å bli hjemme lenge nok til å bryte seg selv fra å lukke kostnader og avgifter, selv om den månedlige boliglånsregningen er lavere.

Mike Eklund er en avgiftsfinansiert økonomisk planlegger med finansiell symmetri i Raleigh, North Carolina.

Ted Halpern er grunnlegger og president for Halpern Financial Inc., et uavhengig avgiftsbelagt verdipapirforetak.