5 smarte skritt mot finansiell sikkerhet og suksess

Av Larry Weiss, CFP, CPA

Lær mer om Larry på vår side Spør en rådgiver

En av de store ærverdene med å jobbe med mine klienter som finansiell rådgiver, er å lære om deres liv, talenter og mål.

Selvfølgelig lærer jeg også om de enkle tilnærmingene de bruker for å sikre at deres økonomi er på rett spor. Gjennom årene har jeg sett de viktigste skrittene folk må ta for å sikre sine økonomiske fremtid. Disse fem grunnleggende trinnene kan bidra til at du er på riktig vei:

1. Lagre for en nødkassefond

Livet skjer, og noen ganger er det støt i veien. Å ha tilstrekkelige midler til å beskytte deg selv i de sårbare øyeblikkene er viktig. Seks måneders levekostnader er et rimelig besparelsesmål for enten en enkeltperson eller en familie s primærinntektsberettiget. Hvis du og din partner begge jobber, er tre måneders levekostnader et rimelig mål. Sett disse midlene på en bankkonto, sparekonto eller likvide pengemarkedsinvesteringer.

2. Har tilstrekkelig livsforsikringsdekning

Hvis du har små barn, er det viktig å ha tilstrekkelig livsforsikring. Rimelig dekning kan kjøpes gjennom tidsforsikring. Hvis en forelder skal dø, er det en enorm følelsesmessig og økonomisk byrde for den overlevende ektefellen, som kan forlate familien på en dårlig måte.

Å gi øyeblikkelig likviditet og tilstrekkelige midler til de overlevende medlemmene i familien er avgjørende. Tilstrekkelige midler bør gis for å tillate familiemedlemmene den tiden de trenger for å tilpasse seg sitt nye liv uten å møte økonomisk ødeleggelse. Tenk også på å gi nok penger til college for barna dine. Ofte vil folk kjøpe 20 til 30 års livsforsikring for å gi sine familier den økonomiske beskyttelsen de trenger.

3. Maksimere pensjonsplanens bidrag

Mitt mantra til unge som nettopp har begynt på arbeidsplassen er, "Det er OK å være blakk på 25, men det er ikke greit å bli blakk på 65 år." Løsningen er å bidra så mye du kan til din 401 (k) pensjonsplan på jobb. Mange arbeidsgivere tilbyr en bedriftskamp, ​​som gir penger på vegne av deg for hver dollar du forplikter seg til din 401 (k). Noen selskaper samsvarer med 100% av ditt bidrag opp til et visst beløp. Hvis dette er tilfelle, dobler det effektivt pengene dine.

Hva mer betyr, hver dollar du bidrar til, senker din skattepliktig inntekt, noe som senker skatteregningen. Men den virkelige hemmeligheten til suksess er at arbeidsgiveren automatisk vil utsette pengene til din 401 (k) fra lønnsslippet hver betalingsperiode. Så pengene ikke ender opp på din brukerkonto, noe som er en god måte å sikre at du kan lagre det. I 2016 kan du bidra til opptil $ 18 000 hvis du er yngre enn 50 og opp til $ 24 000 hvis du er 50 år eller eldre.

4. Kjøpe funksjonshemming forsikring

Beskytt din inntekt ved å kjøpe uføreforsikring. Hvis du ikke klarer å jobbe i lengre tid, kan uføreforsikring være avgjørende for å beskytte familiens økonomiske trivsel. Noen arbeidsgivere tilbyr sine ansatte funksjonshemmedeforsikring gjennom arbeid. Ellers kan du kjøpe forsikring privat. De fleste politikkene gir deg penger til å betale levekostnader mens du er i ferd med å gjenopprette, vanligvis etter en 90-dagers periode.

5. Lag og del viktige eiendomsplanleggingsdokumenter

Å sette dine saker i god orden for familien din og arvinger er en viktig del av en god plan. Pass på at du har opprettet følgende dokumenter:

• En levende tillit gjør at eiendommen din kan omgå den dyre og lange probate-prosessen. Å ha en levende tillit gjør at eiendommen din raskere og enkelt går til de personene du velger.
• En vilje er et juridisk dokument som angir dine beslutninger om hvordan eiendommen din skal forvaltes og distribueres ved døden.
• En fullmakt lar deg nevne noen du stoler på for å administrere din økonomi hvis du ikke klarer å ta disse avgjørelsene selv.
• Et medisinsk direktiv er utformet for å skissere ønsker om medisinsk behandling og intervensjoner når en person ikke er i stand til å ta sine egne beslutninger. Ofte vil dokumentet fastslå hvem som kan ta disse medisinske avgjørelsene på dine vegne. Disse er statsspesifikke, så sørg for at du bruker den riktige.

Du kan fylle ut noen av disse skjemaene på nettet eller snakke med en advokat for eiendomsplanlegging for å få hjelp til å sette opp dem. Når du har disse dokumentene, del dem med de kjære som du har valgt for å hjelpe deg best imøtekomme dine ønsker, og hold kopiene på et trygt sted. Disse dokumentene bør vurderes periodisk for å sikre at de reflekterer dine ønsker.

På sporet til økonomisk sikkerhet

Implementering av de fem enkle trinnene ovenfor vil hjelpe deg og familien din på riktig spor til økonomisk sikkerhet. Hvis du kan, automatiser så mange av oppgavene som mulig. Har penger tatt fra kontoen din hver måned for sparing og pensjon, og automatiser forsikringsutbetalinger for å hjelpe deg med å nå disse målene. Dette vil bidra til å holde deg på sporet, selv når livet blir hektisk.

Å takle disse essensielle trinnene vil nå tillate deg å gå videre med dine neste livsmål, enten det gjelder å kjøpe et hjem, finansiere barnets høyskoleopplæring eller bli en ekspert rytter eller mester sjømann.

Larry Weiss er en San Francisco-avgiftsbasert finansiell planlegger tilknyttet NEXT Financial Group Inc.

Bilde via iStock.