Hva CFPB har i butikken for 2014

Glem mote uke eller våren utkast plukk. Forbrukerfinansieringsbyrået (CFPB) har noen spennende nye planer i arbeidene for 2014, inkludert mulige endringer i innkrevingspraksis, overtrekkspraksis og løsladelseslån. Vi tror du burde vite hva som er på dagsordenen og sette inn de to sentene dine hvis du føler deg flink.

Livssyklus av en regel

Du kan finne ut alt du trenger å vite om CFPB på sitt nettsted, men det er mye informasjon å wade gjennom der borte, så her er den kokte versjonen av reguleringsprosessen: Det er mange trinn for å regulere, og noen ganger varierer de, men hver regel, som en sommerfugl, går gjennom stadier, hvorav noen inkluderer: forhåndsregel, foreslått regel og endelig regel. Det er muligheter for offentlig kommentar innen eller mellom disse stadiene.

Her er forhåndsregelen og forslaget til regelregulering for første halvår 2014. Du er velkommen til å gå over til CFPB-dagsordenen hvis du vil legge inn på regelverket.

Pre-regler

Home Mortgage Disclosure Act (HMDA)

HMDA ble opprettet i 1975 for å tillate regjeringen å samle inn data om boliglån for å avgjøre hvorvidt boligbehovene blir oppfylt, investeringer i offentlig sektor tiltrekker seg private investeringer og frykter dårlig utlånspraksis. Dodd-Frank Wall Street Reform og Consumer Protection Act ga CFPB myndigheten til å kreve ny informasjon fra långivere; inkludert, identifikatorer for lån, pakker og låneopphavsmenn, slik at CFPB planlegger å utvikle nye forskrifter om dataene som skal samles inn, passende format for innsamling av data, samt prosedyrer, informasjonssikkerhet og personvernbeskyttelse.

Årlige opplysninger om personvern

Finansielle institusjoner er pålagt å sende ut årsrapporter om retningslinjene for personvern for kundene. Regelen under vurdering vil gjøre det slik at et selskap ikke trenger å sende ut en årsoppgave hvis det ikke var noen endringer i personvernpolitikken. Regelen er ment å ta en byrde av finansielle institusjoner og lagre et bunke papir.

Payday Loans og innskudd Advance Products

Etter gjennomgang av data er CFPB bekymret for forbrukernes overbruk av disse dyre produktene, som ofte har en rente på 400 prosent. Byrået ser på om regler om disse produktene er nødvendige eller hensiktsmessige.

Inkasso

Fordi regjeringen mottar flere forbrukerklager om gjeldssamlere enn om noen annen industri, vurderer CFPB om regler for innbetaling av gjeld er nødvendige eller hensiktsmessige. Forskriftene kan omfatte nødvendige opplysninger, eller endringer i gjeldssamlerpraksis. For eksempel kan forskrifter som vurderes begrense gjeldssamlere fra å bruke et blokkert telefonnummer eller ringe forbrukerens venner og familie.

Kassekreditt

Etter å ha gjennomgått data fra ni banker, har byrået bekymringer om hvordan forbrukerne velger å overtrekke dekning for ATM og engangskorttransaksjoner, overtrekksrammer, transaksjonspostordre, kassekreditt og utilstrekkelige fondavgifter og ufrivillig kontosetting. CFPB vurderer om regler for overtrekking og relaterte tjenester er nødvendige eller hensiktsmessige. De kan kreve opplysninger eller endringer i overtrekkspraksis.

Endringer i 2013 Mortgage Rules

Det er mye hubbub akkurat nå om CFPBs siste endringer i retningslinjene for boliglån. Nå som de nye reglene har truffet på gaten, vil byrået vurdere eventuelle endringer, noe som vil tillate noen unntak. Disse vil også gi ytterligere veiledning som vil bidra til å skape automatiserte garantisystemer for å beregne gjeldsinntekter og bestemme kvalifiserte boliglån.

Foreslåtte regler

Krav til forhåndsbetalte kort

I sin datainnsamlingsfase spurte CFPB forbrukerne 10 spørsmål om forhåndsbetalt kortbruk og inviterte offentlige kommentarer om produktene. Nå vurderer byrået disse dataene for å bedre forstå produktkostnader, fordeler og risiko for forbrukerne. CFPB forventer å utstede en foreslått regel og er i ferd med å teste modellopplysningsskjemaer med forbrukerne, så det er sannsynlig at den nye regelen vil inneholde retningslinjer for utlånerutlevering.

Tilsyn med enkelte ikke-bankede personer - Definere større deltakere i enkelte forbrukerfinansielle produkt- og tjenestemarkeder

Du har sikkert hørt at CFPB nå overvåker "ikke-bankdekkede personer", også kjent som selskaper som ikke støttes av banker som tilbyr finansielle tjenester eller produkter til forbrukerne, for eksempel forhåndsbetalte kort, kredittrapporter, pengetråd eller check innbetaling. Denne foreslåtte regelen tillater CFPB å definere de store aktørene på feltet slik at regjeringen kan holde øye med dem.

Endringer i FIRREA om vurderinger

CFPB arbeider med flere andre byråer for å skape nye retningslinjer for hjemmevurderingsindustrien. Nye regler inkluderer kvalitetsstyringsstandarder for automatiserte verdsettelsesmodeller for å sikre nøyaktighet i vurderingsestimater og beskytte mot datamanipulering. Tilfeldig vurdering av prøvetest og vurderinger vil også være nødvendig.

Forlengelse av midlertidig unntak for visse opplysninger under overføringsregelen

Dette er utvidelsen av en regel som unngår noen institusjoner å gi forbrukerne en nøyaktig avsløring når ledningsnett pengene til andre land.Med andre ord, enkelte tjenesteleverandører har lov til å estimere valutakurser, i stedet for å avsløre den eksakte valutakursen før en transaksjon. Dette unntaket er utløpt i juli 2015, men kan forlenges igjen i år.

Andre diverse knuter

Hvis alt som ikke var nok for deg, er CFPB også:

• Samle inn data for å måle forbrukernes økonomiske trivsel
• Planlegger å forbedre forbrukerutdanningen i låneprosessen
• Endre unntakslisten for land som kreves for å gi opplysning om transaksjonsgebyr
• Forsker måter å hjelpe student lån låntakere

Hvis du forlater kommentarer på CFPB-nettsiden, er det ikke nok involvering for deg, og byrået aksepterer søknader for å fylle plasser på dets rådgivende styre. Søknadene er forfalt innen 28. februar 2014. Kom deg dem.

Chrysalis bilde via Shutterstock