Hva forbrukere trenger å vite om livrenter

Felles pensjonsbesparelsesalternativer som 401 (k) og IRA-planer er gode måter å supplere trygdeordninger og skape en lydpute etter ansettelse. Noen mennesker legger til hele livsforsikring, som kombinerer livsforsikring med en investeringskomponent.

Et annet mulig alternativ er en livrente som vanligvis selges av et forsikringsselskap som en måte å garantere inntekt i pensjon for resten av forsikringstakerens liv. I en livrente bidrar forsikringstakeren til et beløp, som deretter investeres. På en avtalt tid er politikken "annuitized", noe som betyr at det begynner å betale ut et spesifisert beløp hvert år. Annuities kan komme i et bredt utvalg av modeller, med varierende tidsrammer, betalingsbeløp og lengder.

Vi spurte Steven Elwell, en finansiell rådgiver og et medlem av vårt nettsted Ask a Advisor-nettverk, om hva forbrukere bør huske på om du vurderer livrenter.

I hvilke situasjoner kan livrenter være et levedyktig investeringsprodukt?

Annuities kan være hensiktsmessig for konservative investorer som forventer slutt å annuitere kontoen for å skape en garantert inntektskilde for resten av livet. Dette kan være fornuftig for en person som er veldig opptatt av at de vil gå tom for penger hvis de lever i alderdom.

En livrente kan også være hensiktsmessig for svært høyinntektsparere som trenger skattefordel og har allerede maxed ut sine 401 (k) planer og IRA-alternativer.

De som bestemmer seg for å bruke livrenter som et investeringsprodukt, bør være veldig bevisst på prisen, da det er flere lag av avgifter som vil gjelde som kan redusere avkastningen på lang sikt drastisk.

Hva er de viktigste fordelene og ulempene?

De viktigste fordelene ved livrenter er:

• Skattefordeling.
• Muligheten til å kjøpe ryttere som kan garantere et minimum av vekst eller uttak i pensjon.
• Evnen til å overføre levetidsrisiko til et forsikringsselskap, som vil garantere inntektsbetaling for resten av livet ditt.

Det er flere hoved ulemper:

• Høye kostnader i form av investeringsavgifter og andre kostnader fra forsikringsselskapet.
• Begrensede investeringsalternativer.
• Lag av kompleksitet som ofte gjør det vanskelig for forbrukerne å forstå hvordan produktet fungerer.
• Potensiell "overgivelse" kostnader hvis du avslutter retningslinjene dine.
• Potensielle straffer for uttak før alder 59½.
• Beskatning av gevinster som "ordinær inntekt" i stedet for potensielt lavere langsiktige kapitalgevinster på ikke-avgangskontoer.
• Ingen tilgang til kontoverdien når en annuitet er annuitert - kunden mottar bare betalinger.

Er livrenter foretrukket for hele livsforsikring?

Annuiteter kan være å foretrekke for hele livsforsikring fra et investeringsperspektiv på grunn av muligheten til å garantere utbetalinger eller minimal vekst / uttak. For de fleste, vil imidlertid IRA og 401 (k) planene være det første alternativet når du sparer for pensjonering. Ikke-pensjonsmeglingskontoer vil også være mer attraktive enn livrenter eller livsforsikringer for mange investorer fordi mange kvalifiserer for 0% langsiktig kapitalgevinst.

Alt annet forbrukere bør huske når det gjelder livrenter?

Dessverre blir de fleste annuiteter solgt, ikke kjøpt, noe som betyr at en agent potensielt anbefalte produktet på grunn av høyere provisjon, og ikke fordi det var riktig egnet for forbrukeren. Mange mennesker er veldig opprørt over å høre om overleveringsgebyrene de står overfor, og svært få forstår lagene av avgifter knyttet til livrenter.

Mitt råd til forbrukere som er i markedet for en livrente er å handle rundt og stille mange spørsmål. Du vil bli overrasket over hvordan forskjellige garanterte betalinger sitater kan være fra bedrift til selskap.

Steven Elwell er en sertifisert finansiell planlegger og visepresident for nivå finansielle rådgivere.