Hopp over en betaling? Tilbudene er ingen ferie for budsjettet

Høytiden kan være dyrt, så når en kreditor tilbyr å la deg hoppe over en betaling, kan det høres ut som en god ide.

Men disse "betalingsferien" vil ende opp med å koste deg mer i det lange løp, og på måter du kanskje ikke forventer.

Løftet vs. virkeligheten

Disse kampanjene retter seg typisk mot topputgifter: ferien, våren og sommerferien. Avtalen er forlokkende. Bare søk, betal en avgift, og du er ute av kroken for å betale billån, personlige lån eller kredittkort den måneden.

Flott! Mer penger til å kjøpe gaver til familie og venner, ikke sant?

Bortsett fra at du fremdeles skylder pengene. Du godtar bare å betale det senere. Renter fortsetter å påløpe på gjelden din, i tillegg til avgiften på $ 35 til $ 50. Ethvert løfte om ekstra penger i lommen din er uheldig - du har mer nå bare fordi du samtykker i å betale mer senere.

• En overført betaling gjør et avdragslån en måned lenger - og en måneds interesse dyrere. Si at du har et treårig, $ 10.000 lån med en 13,7% årlig prosentsats med månedlige utbetalinger på $ 340 - en ganske typisk låneperiode og kostnad for noen med gjennomsnittlig kreditt. Hvis du hopper over en betaling i første desember, vil tilleggsrenten pluss en søknadsavgift på $ 50 koste deg oppover på $ 130.

• Med revolverende gjeld som kredittkort, bærer du hele balansen fremover og rekker opp interesse på den. Hvis saldoen din er $ 3000 og APR er 10,49%, legger du på om lag 26 dollar i renter for saldoen din ved å hoppe over denne måneden. I tillegg må du betale søknadsavgiften.

Jo større ditt lån eller kortbalanse og jo høyere rente, jo verre er dette for deg.

En annen, skjult kostnad

Laura Scharr-Bykowsky, en sertifisert finansiell planlegger i South Carolina, sier at disse programmene kan lokke folk inn i uklokt utgiftsbeslutninger.

"Disse planene er rettet mot folk som ikke har mye penger og er strukket tynn," sier Scharr-Bykowsky.

"Bankene sier," Du trenger ikke å betale, så gå tilbringe mer. "Så ikke bare bruker du mer på gaver," påpeker hun, "du kommer til å ende opp med å bruke mer på gjelden som vi vil."

Et kompromiss

"Ferieutgifter er rent skjønnsmessige", sier Scharr-Bykowsky. "Du bør ikke gå lenger inn i gjeld for gaver." I stedet for å betale en avgift bare for å tilføre mer interesse og gå dypere i hullet, foreslår hun at du tar en ærlig titt på økonomien din.

Lag og hold deg til et feriebudsjett, slik at du vet hvor mye du kan bruke på gaver. Hvis du finner at du har flere familie og venner enn penger, anbefaler Scharr-Bykowsky å gå på DIY eller håndverket.

"Ellers et år fra nå når det er ferien igjen, kan du fortsatt betale piperen fordi du tok denne ferien," sier hun.

Hvis du allerede har gått overbord i denne høysesongen, bruk nyttårsoppløsningen til å gjøre neste år bedre. Sett bort en liten mengde hver måned - til og med $ 25 eller $ 50 vil legge opp i løpet av året og gi deg puste rom for å nyte sesongen.

En tidligere versjon av denne historien misligholdte overføringsrenten for en overført kredittkortbetaling.

Sean Pyles er en stabskribent på Investmentmatome, et personlig finansnettsted. E-post: [email protected]. Twitter: SeanLoranPyles.