Slik fjerner du dine penger i en skilsmisse

Finansielle beslutninger blir kompliserte blant de følelsesmessige omveltningene av en splittelse. "Så mange sier," Oh, det kommer til å være en minnelig skilsmisse ", og tre måneder senere taster de hverandres biler, sier Kitty Bressington, en sertifisert skilsmisse økonomisk planlegger i Rochester, N.Y.

Ikke la følelsene dine spore ditt økonomiske velvære. Her er tre hovedområder hvor du må ta avgjørelser med klarhet - noen ganger godt før noen besøker en advokat.

Kredittkontoer

Først må du sørge for at du har en uavhengig kredittidentitet, sier pengene trener Patricia Stallworth, forfatter av "Hvordan bli skilt uten å miste blusen din." Trekk dine kredittrapporter og forstå alle kontoer: Er det bare din konto eller en felles konto, eller er du en autorisert bruker på din ektefelles konto? Hvis du ikke har noen individuelle kredittkontoer, gjelder nå, mens du kan bruke fellesinntekt til å kvalifisere.

Før du deler kontoer og forfall, anbefaler Stallworth å lage et budsjett basert på etter skilsmisseinntekt for å se hvor mye gjeld du kan håndtere. Det er også smart å konsultere en advokat og en finansiell rådgiver kjent med statens lover om gjeldsansvar.

Eksisterende kredittkontoer - kredittkort, billån og personlige lån - kan håndteres på tre forskjellige måter:

Godtar å betale og lukke kontoer nå: Tørk ut saldoer, lukk felleskontoer og fjern hverandre som autoriserte brukere på individuelle kontoer. Dette reduserer risikoen for at en ektefelle løper opp eller ikke betaler gjeld som den er delt senere.

Enig å lukke nå og betale senere: Lukk felles kontoer og tilbakekall autoriserte brukerrettigheter, men la saldoen tas opp senere i forhandlinger. Dette stopper nye kostnader, men du er fortsatt i fare. Kreditorer er ikke bundet av skilsmisse dekret og kan komme etter deg for felles gjeld hvis din eks betaler ikke som avtalt. Ved splittelse av gjeld, bør du vurdere å insistere på en balanseoverføring av ex-delen din til en ny konto i hans eller hennes navn alene.

Gjør ingenting: Det er ikke ulovlig å forlate en tidligere ektefelle på en kredittkonto - det er bare ekstremt risikabelt.

Hjem

Emily Doskow, en advokat i Oakland, California, skrev "Essential Guide to Divorce" og har sett hennes andel av testy eiendomsoppgjør. Hun sier å avgjøre hva man skal gjøre med et hjem kommer ned til tre grunnleggende alternativer:

En ektefelle kjøper huset fra den andre: Å nå en avtale om rettferdig markedsverdi er bare ett skritt i prosessen. Folk kan tro at de bare kan "ta den selge ektefellen av lånet", sier Doskow. "Selvfølgelig ønsker banken ikke å gjøre det. Fordi er en person ansvarlig for lånet som to personer pleide å være ansvarlige for."

Det vanlige svaret, refinansiering, kan være en realitetskontroll: En ektefelle må kunne kvalifisere for lånet. Selv da sier Doskow: "Det er ofte et mellomrom mellom lånebeløpet som noen kan kvalifisere seg for og hvilke betalinger de faktisk kan gjøre."

Du selger og deler inntektene: Det lokale markedet vil bestemme hjemmeverdien, og redusere den konfliktkilden. Sværheten kan være å akseptere nødvendigheten. "Jeg synes det er veldig vanlig for folk å være veldig knyttet til sitt hjem," sier Doskow. Det handler om å være realistisk om hva som er mulig og å vite at noen ganger selger er din minste motstandsvei.

Du fortsetter som medeiere: Dette har et høyt vanskelighetsnivå. Alle uforutsetninger - skatter, vedlikehold, hva å gjøre hvis en av dere står overfor økonomiske vanskeligheter - må staves ut i en samarbeidsavtale som en del av skilsmissen. "I hovedsak går ektefeller inn i et eget forretningsforhold, etter ekteskap og etter skilsmisse," sier Doskow. "Så, det er en eiendomsmegling eierskap kontrakt, på noen måter."

investeringer

Før du er enig i en divisjon, er det veldig viktig for mottakeren å forstå innholdet i hver investering, sier Lili Vasileff, en sertifisert skilsmisse finansanalytiker og president for skilsmisse og pengesaker, en praksis som spesialiserer seg på verdiskapning. Skatter og avgifter kan gjøre den virkelige dollarverdien av en eiendel mye lavere enn den ser ut på papir. Ta i betraktning:

Hvis investeringen er riktig for deg: Hvis din ektefelle er den mer aggressive investoren, kan du ikke velge å beholde eiendeler med det risikonivået. Det er vanligvis bedre å selge før du deler kontoen. "Hvis du … likvider det etter det faktum, så bærer du hele skattepåvirkningen," forteller Vasileff. At kapitalgevinst skatt faktura kan være en doozy.

Typen av konto: Eiendeler i en kvalifisert pensjonsordning - som en 401 (k), 403 (b) eller pensjonsordning - få fortrinnsrett skattebehandling. Splitting pengene under en kvalifisert innenriksrelatert rekkefølge, eller QDRO, lar deg beholde den skattefordelte statusen så lenge du gjør en direkte overføring; tenk IRA til IRA, eller en overgang fra en 401 (k) til en IRA.

Avgifter for likvidering av kontoer: Et investeringsselskap kan se skilsmisse som et signal om at det kommer til å miste halvparten av en konto. For å gjøre opp for tapte forretninger kan det kreve gebyrer for utgående overføringer.Disse er noen ganger omsettelige, sier Vasileff, eller du kan unngå avgifter ved å åpne separate kontoer hos firmaet.

Hal Bundrick, Bev O'Shea og Dayana Yochim er stabsforfattere på Investmentmatome. E-post: [email protected], [email protected] og [email protected].