I Bonddefinisjon og Eksempel |

Hva det er:

En I Bond er en av to typer spareobligasjoner solgt av USA Treasury (den andre er EE-obligasjonen).

Slik fungerer det (Eksempel):

Den amerikanske statskassen har utstedt mange forskjellige serier sparingobligasjoner gjennom årene, men bare jeg Obligasjoner og EE Obligasjoner er for tiden tilgjengelige for kjøp.

Jeg Obligasjoner kommer i enten papir eller elektronisk form og kan kjøpes fra de fleste finansinstitusjoner eller via TreasuryDirects nettside på TreasuryDirect (www.treasurydirect.gov). Amerikanske statsborgere, offisielle amerikanske innbyggere og USAs statsansatte (uavhengig av statsborgerskapsstatus) kan kjøpe og eie I Obligasjoner.

I Obligasjoner selges til pålydende verdi (dvs. en $ 100-obligasjon koster $ 100). Minimumsinvesteringen er 25 dollar, og investorer som kjøper jeg Obligasjoner elektronisk, kan kjøpe i noe beløp over $ 25. Investorer kan bare kjøpe papir jeg Bonds i $ 50, $ 75, $ 100, $ 200, $ 500, $ 1000, $ 5000 og $ 10.000 trinn. I begge tilfeller kan investorer kjøpe inntil $ 30.000 i løpet av ett år. Nedenfor er de grunnleggende komponentene i en papir I-obligasjon.

Når en I-obligasjon forfaller, mottar investoren pålydende verdi av obligasjonen pluss påløpt rente. Jeg Obligasjoner er ikke innløsbare i de første 12 månedene de er utestående, og investorer som innløser de første fem årene, fortaber de siste tre månedene av interesse som en straff. Obligasjonseierne kan innløse sine elektroniske obligasjoner (også kalt bokføringspapirobligasjoner) via den elektroniske TreasuryDirect-tjenesten. Indehavere av papirobligasjoner kan innløse dem på de fleste finansinstitusjoner.

I Obligasjoner er nullkupongobligasjoner; de tjener renter månedlig, men betaler ikke den renter før de modnes eller blir innløst. Renteforbindelsene halvårlig.

I Obligasjoner betaler en fast rente pluss en inflasjonsrate basert på KPI for Urban Consumers (KPI-U). Kursen endres to ganger i året og gir litt beskyttelse mot inflasjon. Denne strukturen er det som hovedsakelig skiller ut obligasjoner fra EE Bonds. Offentliggjeldskontoret kunngjør obligasjonsrenten i mai og november.

Renter fra I Obligasjoner er unntatt fra statlige og lokale skatter, men er underlagt føderal skatt i det året obligasjonen forfaller eller innløses. Innehaveren kan velge å betale skatt hvert år på rente opptjent i det året, men ulempen med dette er at skattebetaleren må da betale skatt på påløpte renter fra eventuelle andre investeringer.

Sparing av obligasjonsrenter kan unntas fra føderale avgifter dersom investoren innløser spareobligasjoner og betaler undervisning for seg selv eller en avhengige i samme år under Education Savings Bond Program.

Hvorfor er det:

I obligasjoner er enkle og lavrisiko investeringer støttet av den amerikanske regjeringen. Staten og lokal skattefritakelse, samt det føderale fritaket for undervisningsbetaling, gjør jeg obligasjoner spesielt fordelaktige for investorer i høye skattebeslag eller de med høyskolebundne barn. Jeg Obligasjoner er svært likvide og de kan innløses online eller i nesten alle finansinstitusjoner. (Merk: Det er ikke noe sekundært marked for I Obligasjoner, noe som betyr at de ikke kan handles blant enkelte investorer.)

Det er noen alvorlige ulemper for å investere i obligasjoner. Først og fremst har jeg obligasjoner en svært lav avkastning i forhold til andre typer investeringer. Videre skattes renter som ordinær inntekt, i stedet for lavere kapitalgevinst skatt. Til slutt kan jeg ikke være egnet for investorer som ønsker å ha en jevn strøm av inntekter fordi inntektene kun kan innløses etter at obligasjonene har modnet.