Hvilke gode økonomiske råd ser ut som

God økonomisk rådgivning kan hjelpe deg med å nå dine livsmål. Dårlig økonomisk rådgivning kan koste deg en formue og la deg verre enn hvis du hadde prøvd å gå alene.

Dessverre er du fremdeles på egen hånd i å prøve å bestemme gode råd fra de dårlige. En rettsavgjørelse omstyrt en fiduciaire regel fra amerikanske arbeidsdepartementer som ville ha krevd finansielle rådgivere å sette sine pensjonskunder først og fremst på kundens interesser. Utsikter for en fidusiær regel foreslått av SEC er usikre.

"Det trygge er at investor skal anta at det fortsatt er det samme kjøperbeskyttede markedet som alltid eksisterte," sier Barbara Roper, direktør for investorbeskyttelse for forbrukerforbundet av Amerika, en nonprofit advocacy-gruppe.

»Leter du etter profesjonell rådgivning? Hvordan velge en finansiell rådgiver

Mange amerikanere tror feil, at deres finansielle rådgivere allerede er pålagt å handle i deres kunders beste. I virkeligheten holdes de fleste til lavere standarder. Å spørre rådgivere om å avsløre interessekonflikter er alltid en god ide, men her er noen andre måter å få råd på råd som virkelig setter klienter først:

Gode ​​råd lover ikke månen og stjernene. Vokt dere for rådgivere som bare vil snakke om deres investeringsferdighet og hvordan de planlegger å slå markedet. Få rådgivere kan konsekvent levere avkastning på markedet, og forsøk på å gjøre det pleier å øke sine kunders kostnader. En bedre tilnærming for de fleste er å investere hele eller de fleste av porteføljene i lavprisindeks fond eller indekser som handler med fond som streber etter å matche ulike markedsbeholdninger.

Gode ​​råd fremmer ikke "høy kommisjon søppel."Det er hva finansjournalisten Bob Veres, utgiver av Inside Information, en tjeneste for rådgivere, kaller produkter som er beryktet for høye kostnader og potensial til å berike rådgivere på bekostning av sine kunder. Disse kan omfatte ikke-omsatte eiendomsinvesteringer, indekserte livrenter og variable livrenter i pensjonskontoer.

Eiendomsfond kan også være problematisk. Dette er husvaremidlene som tilbys av banken, megler- eller investeringsselskapet der du har kontoen din. Din rådgiver kan tjene ekstra kompensasjon for å presse dem, og de kan ha høyere kostnader eller dårligere ytelse enn konkurrerende midler. Rådgivere kan være i stand til å argumentere for hvorfor noen av disse produktene gir mening for deg, men det er verdt å få en ny mening fra noen som ikke gjør provisjoner som selger dem.

"Jo mer komplisert, ugjennomsiktig og illikvide investeringen, desto mer sjenerøs er kompensasjonen til rådgiveren en tendens til å være," sier Roper. "Tilskuddene retter seg på en måte som er direkte i strid med investorens beste interesse."

Gode ​​råd ligner ikke på å være gratis eller billigere enn det er. Alle investeringer har kostnader, og rådgivere kan betales på en rekke måter som kanskje ikke er synlige for kundene sine. Finansielle rådgivere bør være enkle å forklare disse kostnadene og måtene de kompenseres for.

Også investorer som betaler en prosentandel av sine porteføljer for råd, bør vite hvordan avgiften beregnes. En avgift som er "bare" 0,35% hvert kvartal virker smuss billig, men det legger opp til 1,4% i året, noe som ikke er det. Veres 'undersøkelse på ca. 1000 rådgivere fant de fleste av de årlige rådgivningsgebyrene på rundt 1% for porteføljer verdt mindre enn $ 1 million.

Gode ​​råd forvirrer ikke med vilje mennesker. Noen rådgivere gjør en stor avtale om å være avgiftsbasert, men det betyr at de også aksepterer provisjoner eller andre insentiver. Fee-only finansielle rådgivere, derimot, kompenseres utelukkende av gebyrer deres kunder betaler. Noen rådgivere har også fortalt sine kunder at forvaltningsregelen krever at de begynner å lade gebyrer. Det er ikke sant, sier Roper.

Gode ​​råd kommer fra en rådgiver som setter klienter først. Det er bare noen få kategorier av rådgivere som skal være forpliktende, eller noen som er forpliktet til å sette sine kunders interesser foran seg selv. Disse rådgiverne inkluderer registrerte investeringsrådgivere og sertifiserte finansplanleggere når de tilbyr økonomisk planleggingsrådgivning. Sertifiserte offentlige regnskapsførere har en faglig adferdskodeks som ligner en fidusiærstandard.

Når rådgivere ikke har en RIA, CFP eller CPA etter navnene deres, spør om de er villige til å være fiduciaries og å sette dette løftet skriftlig. Komiteen for fidusiærstandarden, en frivillig gruppe som fremmer standarden, har en edrådgiver kan laste ned og signere.

Denne artikkelen ble skrevet av Investmentmatome og ble opprinnelig utgitt av The Associated Press.