Diversifisering for den uinteresserte investoren - La fondene gjøre jobben for deg

Av Laura Tanner

Lær mer om Laura på vår side Spør en rådgiver

Hva om du måtte bygge en portefølje fra individuelle aksjer for din 401 (k) plan eller andre investeringskonto? Vil du ha tid og interesse for å undersøke økonomien og utsikten for bestemte selskaper? Det var slik investeringene pleide å være som før fondene kom sammen. Det som følger er en primer på den utviklende verden av verdipapirfond for å hjelpe deg med å forstå lingo og gi utdannede valg når det gjelder å administrere pengene dine (eller kommunisere med investeringsjefen din). Et fremtidig innlegg vil fokusere på børsnoterte fond og hvordan de sammenligner med fond.

Strategier for diversifisering

Vanligvis er en portefølje av aksjer diversifisert over flere faktorer, inkludert:

• Markedsverdi (selskapets størrelse, beregnet ved å multiplisere aksjekurs etter antall utestående aksjer)
• Stil (vekst vs verdi)
• Geografisk beliggenhet (amerikanske, internasjonalt utviklede markeder (Europa, etc.), fremvoksende markeder)

Hvis du trenger overbevisning om kraften til diversifisering, her er et par eksempler:

1. I 2007 returnerte aksjer fra internasjonale utviklede land 11%, mens det var en avkastning på 5,5% på amerikanske aksjer.
2. I 2009 var det 79% avkastning på aksjer fra fremvoksende land, og 26% avkastning på amerikanske aksjer.

BTW, du vet at jeg skal si dette, men tidligere avkastning er ingen indikasjon på fremtidig avkastning, og jeg legger ikke noen konkrete anbefalinger. Hovedpunktet her er at hvis du konstruerer og implementerer en investeringsplan som er diversifisert som beskrevet ovenfor, er du mer sannsynlig å oppnå dine økonomiske mål. Fond og fond for valutahandel er verktøy for å hjelpe deg med denne prosessen. Det er midler som målrettes mot bestemte geografiske steder, økonomiske sektorer og markedsdekning, for eksempel.

Grunnleggende om fellesfond

Mutualfond er investeringskasser hvor du samler pengene dine med andre investorer for å kjøpe en avtalt kurv av aksjer og / eller obligasjoner, som angitt i fondsprosjektet. Gebyrer knyttet til fondskasser inkluderer provisjoner eller belastninger og administrasjonsgebyrer. Årlige utgifter varierer mye, avhengig av type fond, alt fra så lavt som 0,1% til over 1%. Hvis du har et fond med 1% kostnadsforhold, betyr det at en årlig avgift på $ 10 for hver $ 1000 investert. Det høres kanskje ikke så mye ut, men investeringskostnadene kan ha betydelig innvirkning på avkastningen over tid.

trading:Fondforretninger utfører handelsordrer etter daglig aksjemarked, når dagens sluttpris på enkelte verdipapirer er satt. Hva dette betyr for deg er at du ikke kan kjøpe eller selge aksjer i verdipapirfond i løpet av handelsdagen.

skatt:Når de investerer i et fond, selger lederne fondets aksjer for å fylle bestillinger og for å opprettholde porteføljen innenfor prospektets investeringsretningslinjer. For deg som investor betyr dette at kapitalgevinster påløper (sammen med skatteforpliktelse), som du ikke har kontroll over.

Typer av fond

Fondfondene stammer fra porteføljer av individuelle aksjer eller obligasjoner. Fondstrategier har utviklet seg over tid for å møte investorernes behov og inkluderer:

• Balansefond: Et fond som har en viss andel aksjer og obligasjoner.
• Måltidsfond (eller livscyklus): Et fond som justerer aktivaallokeringen over investorens levetid ved å redusere vekten til aksjer og øke vekten på obligasjoner som pensjonsnæringer. Så, et måldatofond er som et dynamisk balansert fond.
• Indeksfond: John Bogle of Vanguard har vært en av de ledende fortalerne for indeksfond, et rimelig alternativ til andre typer fond. Disse midlene, som stammer fra 1970-tallet, har holdninger som etterligner en bestemt indeks, som S & P 500. Argumentet for indeksfondene er at det er vanskelig for aktive investorer (aksjeplukkere) å slå den aktuelle indeksen. Indeksfondene har vokst i popularitet, både for individuelle og institusjonelle investorer. De er enkle å forstå og lavere i kostnad enn aktivt forvaltede midler.

En fremtidig post vil snakke om børshandlede midler og hvordan de sammenligner med verdipapirfond.

ressurser: Morningstar (fondanalyser), Investopedia (ordbok for økonomiske vilkår), og "The Elements of Investing" av Burton Malkiel og Charles Ellis.