Slik setter du opp 401 (k)

Hver ny jobb kommer med en stabel med dokumenter for å signere, første og måneder senere, prøver å huske hvor de raskt ble kastet. Kjør for fort gjennom dette første-dagers ritual, og du kan forlate tusenvis av dollar av ansattes fordeler på konferanserommet bordet.

Hvis du savnet banen for selskapets pensjonsplan under ansattes orientering, ikke vær redd. I motsetning til noen ansattes fordeler, for eksempel å velge forsikring eller sette opp en fleksibel utgifterskonto, kan du registrere deg i 401 (k) året rundt.

Hvis du ikke har registrert deg allerede, bør du vurdere å spise lunsj på skrivebordet ditt i dag og ta vare på denne 401 (k) virksomheten.

6 trinn for å administrere 401 (k)

Selv om 401 (k) s kalles arbeidsgiverpensjonerte pensjonsordninger, er arbeidsgiverne ganske praktiske når det gjelder installasjonsprosessen. Hver arbeidstaker har ansvaret for å ta investeringsbeslutningene i egen regning.

Din personalavdeling vil gjøre introduksjonen og forklare de høye punktene i hvordan planen fungerer. (De vil ikke - eller har de lov til å - tilby deg individuelle investeringsråd.) HR vil sende stafettpinnen til selskapets 401 (k) planadministrator - et eksternt finansielt firma - for å håndtere de administrative detaljene, som tilmelding, planstyring, kontoutskrifter og så videre.

Deretter er det din tur. Her er 401 (k) oppgavelisten din:

1. Registrer deg (hvis din arbeidsgiver ikke har gjort det for deg)

Noen arbeidsgivere registrerer automatisk nye ansatte i arbeidsplanen. De begynner med et lavt bidragsbeløp (for eksempel 2% av en ansattes lønn) og kan til og med øke dette beløpet med 1% årlig opp til en viss krone.

Disse er bare standardalternativer: Du kan til enhver tid justere deltakelsesnivå og investeringsvalg innen 401 (k) når du er påmeldt, noe som definitivt kan være økonomisk verdt (se trinn 5).

Hvis bedriften din har ventetid før nye ansettelser er kvalifisert til å registrere, må du sette inn en kalenderpåminnelse for dagen du er tillatt forbi fløyeltappen for å sikre at papirarbeidet ditt går gjennom. Ikke gi opp enda ett ekstra øyeblikk for å tjene investeringsgevinster.

2. Velg en kontotype

Tradisjonell 401 (k) s er standard på arbeidsplasser, men flere arbeidsgivere legger også til Roth 401 (k) -alternativet.

Som med Roth IRAs i forhold til tradisjonelle IRA, er hovedforskjellen mellom de to typer planer når du får skatteavbrudd:

• Den vanlige 401 (k) tilbyr den på forhånd siden pengene automatisk tas ut av lønnsslippet før IRS tar sin kutt (dermed senker inntektsskattregningen for året). Du betaler inntektsskatt nedover veien når du begynner å ta uttak i pensjon.
• Bidrag til en Roth 401 (k) er laget med dollar etter skatt (beklager, ingen forhåndsskatt), men kvalifiserte uttak er skattefrie
• Investeringsinntekter innenfor begge typer 401 (k) s er ikke skattepliktig

En annen opp til Roth 401 (k) er at, i motsetning til en Roth IRA, er det ingen inntektsbegrensninger for å begrense hvor mye du kan bidra. (Investorer som ikke er kvalifisert for en Roth IRA: Her er din hovedrett.)

IRS gir deg mulighet til å sparke både i en tradisjonell 401 (k) og Roth 401 (k), som kan legge til skattereduksjon i porteføljen din, så lenge du ikke overskrider de årlige maksimumsgrenseverdiene (18.000 dollar for de under alderen 50 og $ 24.000 for ansatte i alderen 50 og eldre).

3. Gjennomgå investeringsvalgene

401 (k) er rett og slett en kurv for å holde pensjonsbesparelsene dine. Det du legger inn i kurven (de spesifikke investeringene) er opp til deg, innenfor rammen av planen din. De fleste planene tilbyr 10 til 20 fondvalg, som hver har et variert utvalg av hundrevis av investeringer (som individuelle aksjer, obligasjoner og kontanter) som er valgt ut fra hvor tett de tok til en bestemt strategi (f.eks. Små vekstselskaper) eller markedsindeks (som Standard & Poor's 500 eller Nasdaq).

Her igjen kan ditt selskap velge et standard investeringsalternativ for å få pengene dine til å jobbe for deg med en gang. Mest sannsynlig vil det være et måldagsfond som inneholder en blanding av investeringer som automatisk balanserer, reduserer risikoen jo nærmere du kommer til pensjonsalderen. Det er en fin håndfrihet så lenge du ikke betaler for mye for bekvemmeligheten, noe som fører oss til kanskje den viktigste oppgaven på 401 (k) -oppgavelisten din …

4. Sammenlign investeringsavgifter

Gebyrer er fienden av investeringsavkastning. Hvis du vurderer bare én ting om din pensjonsplan, gjør du investeringsavgift (ofte kalt "administrasjonsgebyrer" eller "kostnadsforhold") og fjerner eventuelle fond som belaster mer enn 1%.

Ifølge handelsforeningen Investment Company Institute er gjennomsnittskostnadskvoten på et aktivt forvaltet aksjefond (helvetet av investeringsforvaltere) 1,31%, automatiserte indeksmidler gjennomsnittlig 0,71% og avgifter på måldagsfond (en hybrid av aktiv forvaltning og indeks investere) gjennomsnittlig 0,94%. Å velge lavere avgift midler kan spare deg for hundretusener av dollar i tapte pensjonsbesparelser over tid.

Deltakerne har mindre kontroll over planen administrative gebyrer (betalt til det finansielle selskapet som driver 401 (k) planen), men ansatte bør fortsatt se hvor mye det er. Noen arbeidsgivere dekker dette gebyret; andre overlater noe eller alt til ansatte basert på prosentandelen av eiendeler hver arbeidstaker har på sin konto.

5. Bidra til å få noen arbeidsgiver-kamp

Selv den mest krevende 401 (k) planen kan ha noen innløsende egenskaper. Gratis penger - via en arbeidsgivermatch - er en av dem. Å bidra med nok penger til å få kampen er det bare minimumsnivået for deltakelse som skal skytes for. Utover det avhenger det av planens kvalitet.

En standard arbeidsgiver kamp er 50% eller 100% av bidragene dine, opp til en grense, ofte 3% til 6% av lønnen din. Vær oppmerksom på at samsvarende bidrag kan være gjenstand for en opptjeningsperiode, noe som betyr at å forlate selskapet før samsvarende innbetalinger er inntjente midler som forlater pengene bak. Eventuelle penger du bidrar til planen vil alltid være din å beholde.

Hvis bedriftens pensjonsplan gir et passende utvalg av rimelige investeringsvalg og har lave administrasjonsavgifter, gir maksimering av bidrag i en 401 (k) mening. Det sikrer også at du får mest mulig ut av fordelene med skattefri investeringsvekst, og avhengig av hvilken type konto (tradisjonell 401 (k) eller Roth-versjonen), enten på forhånd eller etter skatt.

6. Tillegg besparelser utenfor en 401 (k)

IRS er så opptatt av at enkeltpersoner sparer for pensjonisttilværelse at det er villig til å tillate arbeidstakere å lagre i flere typer skattebegunstigede kontoer samtidig. Kombinere kreftene til en 401 (k) og en IRA kan virkelig erstatte en persons skattebesparelser og fremtidig økonomisk frihet.

Evnen til å bidra til en Roth eller tradisjonell IRA er ikke bare gunstig for arbeidere som står fast med en subpar 401 (k). IRA tilbyr mye mer fleksibilitet og kontroll for alle investorer når det gjelder investeringsvalg (begrenset kun av det som megleren tilbyr), tilgang til porteføljebygging og investeringsstyringsverktøy og kontroll over kontoavgifter.

Mer 401 (k) ressurser

• Denne 401 k kalkulatoren kan hjelpe deg med å finne ut hvor mye du skal spare
• Vår 401 (k) avgiftsanalysator kan vise deg hvordan investeringsavgiftene i planen din stabler opp til andre
• Investmentmatome IRA vs 401 (k) guide kan hjelpe deg med å maksimere pensjonsoppsparing dollar i begge typer kontoer samtidig

Dayana Yochim er en stabskribent på Investmentmatome, et personlig finansnettsted: E-post: [email protected]. Twitter: @DayanaYochim.